2.2 SWOT-анализ ОАО “АНК “Башнефть”

SWOT-анализ -- метод стратегического планирования, используемый для оценки факторов и явлений, влияющих на проект или предприятие. Все факторы делятся на четыре категории: strengths (сильные стороны), weaknesses (слабые стороны),opportunities (возможности) и threats (угрозы). Метод включает определение цели проекта и выявление внутренних и внешних факторов, способствующих её достижению или осложняющих его. Отразим сильные и слабые стороны, возможности и угрозы предприятия в таблице 1

Таблица 1 - Сильные и слабые стороны, возможности и угрозы ОАО «АНК «Башнефть»

Сильные стороны	Слабые стороны
Рост обеспеченности запасами	1. Низкое качество собственной сырой нефти, высокий уровень обводненности по добыче и выработанности запасов.
Удачное расположение к экспортным рынкам	2.Низкое качество корпоративного управления
Отказ от давальческой схемы	3.Несбалансированность добычи и переработки
Использование современных технологий добычи	4.Негативное влияние на окружающую среду
Получение лицензии на разработку месторождений им. Требса и Титова
Получение права на разработку месторождения в Ираке
Наличие собственных нефтеперерабатывающих мощностей
Налаженная сбытовая сеть
Появление нового собственника, заинтересованного в повышении акционерной стоимости
Возможности
1.Расширение географии операций и ресурсной базы за рубежом	1.Колебания обменных курсов валют к рублю
2.Слияние с ОАО «Русснефть»	2.Снижение мировых цен на нефть
3.Рост объемов добычи нефти на имеющихся месторождениях	3.Усиление конкуренции на рынке
4.Формирование новых каналов сбыта на внутреннем и международном рынках	4.Инфляционный риск
5.Создание единого нефтесервисного холдинга	5.Влияния государства на деятельность отрасли в области выдачи лицензий на разработку недр, определения энергетической стратегии, тарифообразования
	6.Изменение процентных ставок

Результаты SWOT - анализа сведем в таблицу 2

Таблица 2 - SWOT - анализ ОАО “АНК “Башнефть”

	Возможности
Сильные стороны	Расширение географии операций за рубежом позволит и дальше увеличивать добычу нефти, а так же зарекомендовать себя на международном рынке. Сотрудничество с иностранными компаниями даст толчок в развитии технологий и инноваций.	Использование современных технологий добычи, высокие показатели глубины переработки нефти, отказ от давальческой схемы повышают конкурентоспособность предприятия, поиск и разведка новых месторождений способствуют увеличению сырьевой базы, что также немаловажно в конкурентной борьбе
Слабые стороны	В результате приобретения лицензии на разработку месторождений им. Требса и Титова, компания теперь может частично решить проблему дисбаланса добычи и переработки нефти, так же при слиянии с ОАО «Русснефть» вопрос несбалансированности добычи и переработки может быть решен, благодаря появлению дополнительного собственного сырья. За счет модернизации действующих установок и внедрения новых технологий компания может повысить качество выпускаемой продукции, а так же снизить выбросы вредных веществ в окружающую среду	Низкое качество собственной нефти и несбалансированность добычи и переработки вынуждает компанию покупать дополнительное сырье со стороны, это снижает ее конкурентоспособность

Основной проблемой ОАО «АНК «Башнефть» являются несбалансированные объемы добычи и переработки нефти: по итогам 2011 г. компания добыла 15,1 млн т нефти, а переработала около 21 млн т. Компании необходимо еще серьезнее заниматься геологоразведкой, увеличением запасов, и приобретать новые активы. Покупка активов в России невыгодна, поэтому следует изучать сделки по покупке за рубежом. В августе 2012 года Министерство нефти Республики Ирак и Консорциум в составе «Башнефти» (70%) и Premier Oil (30%) парафировали в Багдаде контракт на геологоразведку, разработку и добычу на Блоке 12. Блок 12 расположен в провинциях Наджаф (Najaf) и Мутанна (Muthanna), приблизительно в 80 км юго-западнее г. Самава (Samawah) и в 130 км западнее г. Насрия (Nasriya) и является частью неразведанного региона с самым большим нефтяным потенциалом в Ираке -- Западной пустыни. Площадь блока -- около 8 000 кмІ. Переход на зарубежный рынок является важным шагом на пути решения проблемы дисбаланса. Уже сейчас «Башнефть», рассматриваем варианты приобретения западных геологоразведочных компаний, которые уже владеют месторождениями.

Еще одной перспективной возможностью для предприятия является слияние с ОАО «Русснефть». Подобное объединение "одним днем" решило бы вопрос баланса переработки и добычи "Башнефти". Самое большое препятствие - высокая долговая нагрузка "Русснефти", но компания хорошо работает, эффективно добывает и эффективно продает, гасит опережающими темпами свой долг. Поэтому в будущем такое объединение возможно.

Доказанные запасы группы «башнефть» на 31 декабря 2011 г. составили 1 983,5 млн барр. Нефти, что на 3,8% выше показателя предыдущего года. Коэффициент замещения доказанных запасов нефти составил около 165%. По итогам года обеспеченность компании доказанными запасами нефти составляет 18 лет. Тем не менее, несмотря на высокую степень изученности недр, существует потенциал для восполнения сырьевой базы нефтегазодобычи.

После присоединения группы НПЗ «Башнефть» поменяла систему поставок нефти и стала единственным поставщиком нефти на башкирские НПЗ, оттеснив сторонних поставщиков, которые ранее по давальческим схемам получали доходы от переработки сырья. После реформирования системы поставок на башкирские НПЗ выручка и прибыль компании значительно увеличились.

Компания активно внедряет технологические инновации в сегменте нефтепереработки и нефтехимии с целью выпуска продукции, отвечающей самым строгим экологическим требованиям, а также дальнейшего увеличения глубины переработки нефти. Индекс Нельсона нефтеперерабатывающего комплекса Группы «Башнефть», характеризующий сложность технологических процессов НПЗ, составляет 8,3 -- это самое высокое значение данного показателя среди компаний российской нефтегазовой отрасли. Средняя глубина переработки и выход светлых нефтепродуктов в 2011 г. составили соответственно 85,9 и 59,9% -- это одни из лучших показателей среди российских ВИНК.

«Башнефть» в 2011 г. приступила к практической реализации масштабного проекта освоения месторождений имени Требса и Титова. Это позволит Компании добывать нефть высокого качества и увеличит покрытие потребностей собственной нефтепереработки за счет увеличения базы добычи нефти.

Группа «Башнефть» значительно увеличила розничные продажи за счет существенного расширения сбытовой сети АЗС до 710 АЗС. Помимо собственного канала розничных продаж, Компания активно развивает партнерскую программу, стартовавшую в апреле 2010 г. По состоянию на конец 2011 г. действовало 9 долгосрочных контрактов с компаниями на реализацию топлива через 225 АЗС в 21 регионе России. Добываемую нефть Группа «Башнефть» в основном поставляет на собственные НПЗ, а также реализует на международном рынке. В структуре экспортных поставок доминируют такие направления, как Чехия (40% поставок) и Польша (38%).

Исторически сложившаяся корпоративная структура довольно сложна и не позволяет полностью реализовать стратегические цели в области корпоративного управления. Одной из основных задач, стоящих перед руководством Компании с момента ее приобретения ОАО АФК «Система», является повышение эффективности работы Группы по всем направлениям.

В текущем году на основе рыночно-ориентированных сервисных предприятий, специализирующихся на бурении, ремонте скважин, производстве нефтепромыслового оборудования, механосервисе в добыче, капитальном, дорожном строительстве и транспорте, «Башнефть» сформирует нефтесервисный холдинг. В перспективе предприятия, входящие в нефтесервисный холдинг, планируется вывести за рамки Компании для повышения эффективности их деятельности и развития конкурентной среды.

«Башнефть» уделяет самое пристальное внимание разработке и внедрению передовых технологий. Достижения в инновационной деятельности являются одним из основных конкурентных преимуществ Компании и важным фактором ее динамичного развития.

Основными конкурентами ОАО АНК «Башнефть» в Урало-По-волжском регионе в сегментах добычии реализации нефти являются следующие предприятия: ОАО «Татнефть»им. В.Д. Шашина, ООО «ЛУКОЙЛ-Пермь», ОАО «Удмуртнефть», ОАО «Белкамнефть». Определяющими факторами конкурентоспособности ОАО АНК «Башнефть»

В сегментах добычи и реализации нефти являются: увеличение объема добычи нефти, оптимизация затрат на добычу нефти, внедрение принципиально новых высокоэффективных технологий, уровень цен на нефть.

В целях повышения конкурентоспособности башкирской нефти и снижения темпа падения добычи нефти, Компания: использует новые современные технологии строительства скважин и методы увеличения нефтеотдачи пластов на разрабатываемых месторождениях; оптимизирует систему управления производством; повышает производительность труда на всех этапах производства; проводит энергосберегающие мероприятия. С целью увеличения сырьевой базы в последние годы Компания активно работает над поиском и разведкой новых месторождений нефти как в республике Башкортостан, так и в других регионах России.

Основным фактором, определяющим финансовые и, косвенно, операционные показатели деятельности Группы «Башнефть», является цена на нефть и нефтепродукты. У Компании ограничены возможности контролировать цены на свою продукцию, которые большей частью зависят от конъюнктуры мирового рынка, а также от баланса спроса и предложения в отдельных регионах России. Падение цен на нефть или нефтепродукты может неблагоприятно отразиться на результатах деятельности и финансовом положении Группы «Башнефть», привести к уменьшению объемов рентабельной добычи нефти, осуществляемой Группой, а это, в свою очередь, приведет к уменьшению объема экономически эффективных для разработки углеводородных запасов Группы «Башнефть», а также к снижению экономической эффективности программ проведения геолого-разведочных работ и геолого-технических мероприятий.

Более 50% выручки Группы формируют экспортные операции по реализации нефти и нефтепродуктов. Соответственно, колебания обменных курсов валют к рублю оказывают непосредственное воздействие на результат финансово-хозяйственной деятельности Группы «Башнефть». Валютный риск Группы «Башнефть» существенно снижается ввиду наличия затрат, которые выражены в иностранной валюте. В настоящий момент Группа осуществляет мониторинг валютных рынков с целью контроля возможного возникновения негативных последствий от изменения курса доллара США по отношению к российскому рублю на финансовые результаты деятельности.

Увеличение процентных ставок может привести к незначительному удорожанию обслуживания долга Группы, но влияние этого роста на показатели платежеспособности и ликвидность Группы, как и ее финансового положения, нематериально. По состоянию на 31 декабря 2011 г. процентные расходы по обслуживанию части долгового портфеля с плавающей процентной ставкой составляли менее 2% от общего объема процентных расходов Группы в годовом выражении, а повышение процентной ставки LIBOR на 1% привело бы к снижению финансового результата на 3 млн долл. США. «Башнефть» проводит сбалансированную политику в области использования собственных и заемных средств. Отношение заемного к собственному капиталу по состоянию на конец 2011 г. практически не изменилось по сравнению с 2010 г. и составило 48%.

«Башнефть» уделяет ключевое внимание сдерживанию роста затрат, а также оценке инфляционного риска при разработке инвестиционных проектов, принятии инвестиционных решений.

Налоговое законодательство в России и практика его применения недостаточно развиты и часто изменяются, что может оказать негативное воздействие на результаты деятельности Компании и ее финансовую устойчивость. Нельзя с уверенностью утверждать, что в Налоговый кодекс РФ не будут внесены в будущем никакие изменения, способные оказать неблагоприятное влияние на стабильность и предсказуемость налоговой системы.

2.3 Разработка стратегии развития ОАО «АНК «Башнефть» до 2020 г.

Для того, чтобы определить желаемую позицию предприятия в будущем и пути ее достижения, необходимо спрогнозировать такие показатели, как выручка от реализации, объемы добычи и переработки, глубину переработки, прибыль и коммерциализацию компании вплоть до 2020 г.

При формировании прогнозов с помощью экстраполяции обычно исходят из статистически складывающихся тенденций изменения тех или иных количественных характеристик объекта. Экстраполируются оценочные функциональные системные и структурные характеристики. Экстраполяционные методы являются одними из самых распространенных и наиболее разработанных среди всей совокупности методов прогнозирования.

Для повышения точности экстраполяции используются различные приемы. Один из них состоит, например, в том, чтобы экстраполируемую часть общей кривой развития (тренда) корректировать с учетом реального опыта развития. Для прогноза наших показателей будем использовать именно такой метод экстраполяции.

Прогнозные показатели выручки от реализации представим на рисунке 3

Рис.3 - Прогнозные показатели выручки от реализации до 2020 г.

Прогнозные значения объемов добычи нефти до 2020 г. представлены на рисунке 4

Рис.4 - Прогнозные значения объемов добычи нефти до 2020 г.

В феврале текущего года Башнефть получила лицензию на разработку месторождения им. Требса и Титова в Тимано-Печоре с суммарными извлекаемыми запасами в 140 млн тонн. Разрабатывать месторождение будет созданное совместно с Лукойлом СП, в котором у Башнефти будет 74.9%. Планируется, что первая скважина будет пробурена уже в текущем году, а пиковая добыча на месторождении ожидается в 2018 г на уровне 6 млн тонн (4.5 млн тонн - доля Башнефти). Включение Лукойла в разработку носило важный характер, т.к. Лукойл обладает необходимой инфраструктурой в регионе добычи, что позволит Башнефти сократить операционные и капитальные затраты на месторождении в обмен на долю в добыче.

По мере разработки месторождения Требса и Титова Башнефть сможет замещать закупки нефтью с этого месторождения, что должно усилить финансовые показатели компании. Прогнозные значения объемов переработки нефти представлены на рисунке 5.

Рис.5 - Прогнозные значения объемов переработки нефти до 2020 г.

Как видно на рисунке, к 2020 г. «Башнефть» сблизит мощности своих НПЗ с добывающими мощностями. На пике добычи месторождение им. Требса и Титова сможет компенсировать до трети объемов закупаемой сегодня нефти при прочих равных условиях. НПЗ Башнефти характеризуются высокой степенью технической оснащенности и являются одними из наиболее модернизированных НПЗ в стране. Компания перерабатывает практически всю добытую нефть, заполняя свободные нефтеперерабатывающие мощности закупками сырой нефти на внутреннем рынке. Максимизация прибыли происходит за счет увеличения глубины нефтепереработки и доли выпускаемых светлых нефтепродуктов.

Прогнозные значения глубины переработки нефти представлены на рисунке 6

Рис. 6 - Прогнозные значения глубины переработки нефти до 2020 г.

ОАО АНК “Башнефть” планирует до 2015 г. инвестировать на модернизацию своих нефтеперерабатывающих заводов около $1,1 млрд. Из них около $610 млн будут направлены на увеличение глубины переработки и выхода светлых нефтепродуктов, $310 млн - в повышение качества моторных топлив до стандарта Евро-5 и около $200 млн - в мероприятия по повышению эффективности производства.

Результатами данной модернизации может быть увеличение глубины переработки до 90 %, а также увеличение доли светлых нефтепродуктов до 73%. Прогнозные показатели чистой прибыли и капитализации предприятия представлены на рисунках 7 и 8

Рис. 7 - Прогнозные показатели чистой прибыли до 2020 г.

На графике видно, что «Башнефть» увеличила свою чистую прибыль до 1695 млн.долл. в 2011 г. по сравнению с 219 млн.долл в 2009 г. Это произошло благодаря появлению нового собственника, заинтересованного в повышении всех финансовых показателей, а также за счет превращения «Башнефти» из добывающей компании в полноценную ВИНК. При условии увеличения добычи и повышения качества товарной продукции, к 2020 г. чистая прибыль компании может достигнуть 3500 млн.долл.

Рис. 8 - Прогнозные значения рыночной капитализации до 2020 г.

Как видно на графике при благоприятных условиях капитализация компании может достичь 11 млн.долл. Хотя с ростом добычи разработка месторождений им. Требса и Титова повлечет за собой и повышение капитальных затрат. А это будет означать существенное сокращение дивидендных выплат компании.

Все прогнозные показатели представлены в таблице 9

Таким образом прогнозные уровни добычи «Башнефти» направлены в сторону увеличения. Действия компании по наращиванию и стабилизации добычи оказались эффективными. По итогам 2011 года она повысилась на 6,8% и достигла 15,1 млн тонн. Рост продолжается и в 2012 году: в 1-м полугодии он составил 3,1% год к году. По нашим прогнозам, Башнефть будет умеренно увеличивать добычу на старых месторождениях до начала промышленной эксплуатации месторождений им. Требса и Титова в 2014 году. После этого добыча на старых месторождениях стабилизируется до 2018 года, а уровень добычи к 2020 г. достигнет отметки 23 млн.т

Инвестиции в нефтепереработку будут направлены с целью увеличения глубины переработки и повышения качества товарной продукции, выхода светлых нефтепродуктов, в что в конечном счете позволит компании увеличить свою прибыль.

Анализ системы управления ЗАО "Краснодеревцик"

SWOT-анализ - это определение сильных и слабых сторон предприятия, а также возможностей и угроз, исходящих из его ближайшего окружения (внешней среды). Мухин В.И. Исследование систем управления: Анализ и синтез систем управления: Учебник.М., 2008. С...

Анализ стратегического управления ОАО "Газпром"

К факторам внутренней среды относят: цели, задачи, технологию, структуру и персонал. Обследование внутренней среды будет рассмотрено на следующих функциональных областях: персонал, организационная структура...

Исследование системы управления организации ООО "Новэм"

Проведем оценку предприятия с помощью SWOT-анализа. SWOT-анализ - это определение сильных и слабых сторон предприятия, а также возможностей и угроз, исходящих из его ближайшего окружения (внешней среды). Арсенова Е.В. Балыков Я.Д. Корнеева И.В...

ООО "Газпром" как объект управления. Разработка рекомендаций по совершенствованию существующей структуры управления

К факторам внутренней среды относят: цели, задачи, технологию, структуру и персонал. Обследование внутренней среды будет рассмотрено на следующих функциональных областях: маркетинг, финансы, производство (операции), персонал...

Проектирование системы управления бизнесом (на примере организации хостела)

Модель Портера - методика для анализа отраслей и выработки стратегии бизнеса. Портер называет эти силы "микросредой", противопоставляя ее большому количеству факторов, включенных в термин "макросреда". Макросреда состоит из тех сил...

Разработка стратегии дифференциации предприятия (на примере ОАО "ОКТБ Кристалл")

Для проведения SWOT-анализа выделяем сильные и слабые стороны предприятия...

Разработка стратегии организации

Анализ внешней среды С экономической точки зрения влияют факторы: · уровень инфляции; · курс доллара; · уровень цен на туруслуги...

Разработка стратегии формирования эффективной управленческой команды для решения перспективных задач предприятия

Общие цели организации трансформируются в стратегические цели ее основных функциональных подразделений. Затем организация определяет возможности достижения этих целей и разрабатывает различные варианты своей деятельности...

Современные модели управления

SWOT -- метод анализа в стратегическом планировании, заключающийся в разделении факторов и явлений на четыре категории: Strengths (Сильные стороны), Weaknesses (Слабые стороны), Opportunities (Возможности) и Threats (Угрозы). Калина А. В., Конева М. И., Ященко В. А...

Стратегические проблемы развития производства

ОАО АНК «Башнефть» -- одна из наиболее динамично развивающихся вертикально-интегрированных нефтяных компаний России. Компания входит в топ-10 предприятий России по объему добычи нефти и в топ-5 -- по нефтепереработке...

Стратегический менеджмент

Стратегический план развития предприятия

Для изучения производственно-хозяйственной деятельности предприятия необходимо остановиться на таких понятиях, как внутренняя и внешняя среда предприятия. Внутренняя среда предприятия - это люди, средства производства, информация и деньги...

Стратегическое планирование на примере ОАО "НК Роснефть"

Уникальная структура бизнеса компании, сконцентрированная внутри России, позволила ей не только благополучно пережить начальный этап кризиса, но и выйти в лидеры отрасли по операционной рентабельности...

Управление активами предприятия (на примере Филиала "Башнефть – Янаул" ОАО АНК "Башнефть"

Управление персоналом организации

Рассмотрим проблемы управления человеческими ресурсами на предприятии с помощью SNW-анализа. При SNW-анализе оценивается состояние внутренней среды предприятия по ряду позиций. Каждая позиция получает одну из трех оценок: 1. Сильная (Strength); 2...

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Подобные документы

Динамика технико-экономических показателей производственно-хозяйственной деятельности. Анализ объемов выпуска и реализации продукции, структуры и динамики себестоимости, прибыли предприятия и рентабельности производства. Структура бухгалтерского баланса.

реферат , добавлен 15.02.2009


Понятие отраслевого рынка и его виды. Основные проблемы нефтяной отрасли. Анализ нефтедобычи на примере ОАО АНК "Башнефть". Организационная структура предприятия. Рынки сбыта продукции. Перспективы развития топливно-энергетического комплекса России.

курсовая работа , добавлен 22.11.2015


Характеристика и анализ технико-экономических показателей ООО "Энергоуправление", динамика результатов деятельности. Сравнительный анализ движения основных средств. Рекомендации по улучшению использования основных фондов, бухгалтерский баланс предприятия.

курсовая работа , добавлен 13.06.2012


Анализ кадрового потенциала предприятия, правила внутреннего распорядка. Организация менеджмента и планирования на предприятии, система подбора персонала. Анализ финансовых результатов деятельности ООО "Плес", оценка маркетинговой деятельности.

отчет по практике , добавлен 13.04.2012


Виды анализа хозяйственной деятельности, его роль в управлении производством и повышении его эффективности. Анализ технико-экономических показателей деятельности предприятия, его прибыли и рентабельности. Структура и динамика себестоимости продукции.

дипломная работа , добавлен 28.06.2016


Технико-экономическая характеристика нефтеперерабатывающего предприятия. Оценка хозяйственной и финансовой деятельности компании. Качественная и количественная характеристика сырья и готовой продукции. Изучение структуры экспортных поставок нефти.

курсовая работа , добавлен 18.09.2014


Характеристика и направления деятельности ООО "Элид", численность и структура работников. Виды и технические характеристики продукции предприятия, структура управления и производства. Анализ динамики основных технико-экономических показателей организации.

отчет по практике , добавлен 05.02.2010

Курсовая работа

на тему: "Анализ финансового состояния предприятия" (на примере ОАО АНК «Башнефть» за 2010г.)

Введение

Агрегированный баланс и основные балансовые пропорции

Анализ финансовой устойчивости предприятия

Анализ платежеспособности предприятия

Анализ кредитоспособности предприятия

Анализ деловой активности и рентабельности предприятия

Оценка вероятности банкротства предприятия

Заключение

Введение

ОАО АНК «Башнефть» - вертикально-интегрированная нефтяная компания, формирующаяся на базе крупнейших предприятий ТЭК Республики Башкортостан.

Компания входит в топ-10 предприятий России по объему добычи нефти и в топ-5 - по нефтепереработке.

Продукция предприятий ОАО АНК «Башнефть» реализуется в России, экспортируется в страны Восточной и Западной Европы, Казахстан, Украину.

Компания разрабатывает более 170 месторождений и располагает существенными запасами нефти (2,947 млн. баррелей млн. на конец 2010 г.).

января 1995 года учреждено акционерное общество открытого типа «Акционерная нефтяная компания „Башнефть“. В результате преобразований в июне 1995 года утвержден состав компании. Дочерними ООО компании стали НГДУ «Ишимбайнефть», производственно-торговая фирма, «Башнефтеснаб», «Башнефтепродуктсервис», «Башнипинефть». Статус филиалов получили все НГДУ (кроме Ишимбайского), Уфимское, Туймазинское, Ишимбайское и Краснохолмское УБР, Бирская и Туймазинская ГПК, Шкаповский и Туймазинский газоперерабатывающие заводы, Октябрьский и Нефтекамский заводы нефтепромыслового оборудования, редакционно-издательский центр, управление добычи нефти, кустовой информационно-вычислительный центр, производственно-техническое управление связи, строительно-монтажная фирма, автотранспортное управление, Куганакский завод керамического кирпича, «Башнефтегазпром», Стерлитамакский завод нефтеспецматериалов, шесть совхозов, «Соцкультсервис», военизированная охрана, торговый дом.

В 2002-2004 годах в АНК «Башнефть» проведена крупная реорганизация: ликвидированы все филиалы (УБР, НГДУ, Куганакский и Стерлитамакский заводы, «Башнефтегазпром»), а также дочерние ООО с филиалами (производственно-торговая фирма, Уфимская строительно-монтажная фирма, Уфимская дорожная контора), их функции стали выполнять самостоятельные ООО, оказывающие компании услуги по договорам. Самостоятельными ООО стали НГДУ.

В 2005 году аппарат «Башнефти» частично восстановлен, инжиниринговая компания «Башнипинефть» ликвидирована (организовано дочернее ООО «Геопроект», «Башнефтепроект» включен в состав ГУП «Башгипронефтехим» в статусе филиала), созданы филиалы АНК «Башнефть»: «Башнефть-Янаул», «Башнефть-Уфа», «Башнефть-Ишимбай». В состав филиалов включены лишь подразделения, непосредственно занятые в добыче нефти и газа: цеха по добыче нефти и газа, цеха поддержания пластового давления, подготовки и перекачки нефти, научных и производственных работ. В каждом УДНГ эти цеха имеют свои участки. Цель реорганизации заключается в четком разделении основного производства (добычи нефти и газа) и обслуживающих эти производства обществ с ограниченной ответственностью. В конце 2006 года ОАО «АНК „Башнефть“» учредило ООО «Башгеопроект», которому переданы функции проектирования и научного обслуживания.

Несмотря на высокую степень разведанности (более 82%) территории Башкортостана Компания продолжает выполнение геологоразведочных работ, как на территории Республики, так и в других регионах. В 2009 году выполнен годовой план проходки в поисковом бурении более 10 тыс.м., закончено строительством 10 скважин, в 6 скважинах получены промышленные притоки нефти (эффективность 60%), открыто 2 новых нефтяных месторождения, прирост извлекаемый запасов промышленных категорий составил 1,3 млн.т.

В процессе построения вертикально-интегрированной компании функции оператора по разведке и добыче сырья на лицензионных участках ОАО АНК «Башнефть» и ее дочерних предприятий (ООО «Зирган», ООО «Геонефть», ООО «Башминерал») в основных регионах, были переданы созданному в 2009 году ООО «Башнефть-Добыча».

Контрольный пакет акций компании (76,52 %) принадлежит АФК «Система <#"817413.files/image001.gif">,

где - оборотный капитал/актив;

Чистая прибыль/собственный капитал;

Выручка от реализации/актив;

Чистая прибыль/интегральные затраты.

Вероятность банкротства предприятия в соответствии со значением модели R определяется следующим образом:

Таблица 7 - Оценка вероятности банкротства по модели R.

Исходя из полученных значений у ОАО АНК «Башнефть» очень низкая вероятность банкротства.

Заключение

Стратегическая цель ОАО АНК «Башнефть» - формирование масштабной сбалансированной вертикально-интегрированной компании с растущей добычей , высокотехнологичной переработкой и устойчивыми каналами сбыта .

Стратегия дальнейшего развития комплекса БашТЭК:

q оптимизация схемы поставок сырья;

q построение собственной системы сбыта;

q производство и продажа высококачественных нефтепродуктов;

q увеличение объемов добычи и переработки;

q совершенствование корпоративного управления;

q оптимизация загрузки заводов;

q создание и развитие маркетингового направления;

Нефтеперерабатывающие заводы АНК «Башнефть» - одни из самых передовых в стране с точки зрения технической оснащенности, глубины переработки и качества выпускаемых нефтепродуктов. Модернизация существующих производственных мощностей, ввод новых установок - это серьезный вклад в повышение конкурентоспособности и одно из приоритетных направлений деятельности компании. Только в 2010 году на модернизацию нефтеперерабатывающих заводов уфимской группы было выделено 6,3 млрд. рублей.

В составе уфимских нефтеперерабатывающих заводов имеются такие установки, как гидрокрекинг, комплекс производства ароматики, установка замедленного коксования. Глубина переработки на уфимских НПЗ в 2010 году составила 86,3%, что выше средней по отрасли на 10 пунктов.

В апреле 2010 года в ОАО АНК «Башнефть» стартовала франчайзинговая программа, предусматривающая заключение партнерских соглашений с владельцами независимых сетей АЗС в приоритетных для Компании регионах России.

Основными задачами программы являются развитие сбытовой розничной сети и продвижение товарного знака Компании, а также долгосрочное и взаимовыгодное сотрудничество, направленное на развитие бизнеса участников Программы.

платежеспособность капитал кредитоспособность банкротство

Список использованной литературы

1. Халикова М.А. Финансовый менеджмент: Учеб. Пособие для ВУЗов /М.А. Халикова - Уфа: Изд-во УГНТУ, 2011, 134 с.

Годовой отчет ОАО АНК «Башнефть» за 2010г.

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

1.1 История предприятия, назначение

1.4 Материальный баланс

2.2 План по труду

3.1 Назначение отдела

3.3 Организация документооборота в отделе

Заключение

Список использованных источников

Введение

Одной из самых главных задач предприятий является оценка финансово-хозяйственной деятельности предприятия, которая возможно при совокупности методов, позволяющих определить состояние дел предприятия в результате анализа его деятельности на конечный интервал времени.

Экономическая эффективность деятельности предприятия отражает связь между результатом деятельности и затратами (ресурсами), произведенными (примененными) для получения этого результата.

При расчете показателей эффективности результат деятельности может быть выражен:

Производственным результатом, т.е. объемом произведенной продукции (работ, услуг), а также величиной выручки (нетто) от ее продажи;

Финансовым результатом, т.е. валовой прибылью, прибылью от продаж, прибылью до налогообложения, чистой прибылью и другими расчетными показателями прибыли.

Поскольку основной целью предпринимательской деятельности в условиях рыночных отношений является прибыль, то в качестве критерия экономической эффективности выступает максимизация прибыли на единицу затрат капитала (ресурсов).

Прибыль является показателем, наиболее полно отражающим эффективность производства, объем и качество произведенной продукции, состояние производительности труда, уровень себестоимости.

Прибыль - один из основных финансовых показателей плана и оценки хозяйственной деятельности предприятий. За счет прибыли осуществляются финансирование мероприятий по научно-техническому и социально-экономическому развитию предприятий, увеличение фонда оплаты труда их работников.

1. Технико-экономическая характеристика предприятия

1.1 История предприятия, назначение

Первые попытки организовать сбор и переработку нефти на территории современной Республики Башкортостан, а тогда - Уфимского уезда Оренбургской губернии, были предприняты частными предпринимателями во второй половине XVIII века.

Как стало известно из архивных данных, в 1753 году башкирский волостной старшина Надыр Уразметов с сыном подали в Берг-Коллегию прошение разрешить строительство завода для переработки нефти и последующей торговли. Уже летом следующего года просители получили высочайшее разрешение Императрицы Екатерины II, однако замысел так и не был реализован.

Попытки найти нефть в Башкирии предпринимались и в период «нефтяного бума» конца XIX века, но не получили поддержки властей, возможно, под влиянием нефтепромышленников Баку и Грозного, опасавшихся конкуренции.

Серьезная разведка месторождений башкирского Приуралья началась лишь в конце 20-х годов ХХ века, когда Советской России, приступившей к индустриализации, потребовались новые природные ресурсы. Первым предприятием нефтяной промышленности, действовавшим в Башкирии, стал образованный в 1929 году в Перми государственный трест «Уралнефть», впоследствии переименованный в «Востокнефть».

Инициатором организации широкомасштабных геологоразведочных работ в Урало-Поволжском районе стал Иван Михайлович Губкин. Именно по его инициативе в июле 1929 года в район села Ишимбаево была отправлена экспедиция во главе с инженером-геологом Алексеем Блохиным, результаты исследований которой позволили сделать вывод о перспективности проведения детальных поисковых работ.

Затем в сентябре 1929 года при непосредственном участии Губкина был принят широкий план геологических разведок на 1929-1930 годы, охвативший огромный район вдоль западного склона Урала -- от берегов Печоры на севере до Стерлитамака на юге.

В борьбу за башкирскую нефть включились специалисты и высококвалифицированные рабочие трестов «Азнефть» и «Грознефть», присланные из Баку и Грозного. В 1930 году была создана Стерлитамакская контора разведочного бурения. А в феврале 1931 года в районе Ишимбаево появились первые буровые вышки. В конце 20-х -- начале30-х годов XX века быстро росли объемы поисковых работ в Ишимбайском районе.

В итоге 16 мая 1932 года из скважины № 702, пробуренной бригадой мастера Коровина у села Ишимбаево, был получен приток нефти начальным дебитом около 20 тонн в сутки. Открытие Ишимбайского месторождения является точкой отсчета промышленной разработки нефти в Башкортостане.

В 1935 году Ишимбайский нефтепромысел дал стране уже более 400 тыс. тонн нефти, а в 1939 -- уже 1,6 млн. тонн. Башкирия в эти годы обеспечивала 90% всей добычи нефти в Урало-Поволжье.

В связи с интенсивным ростом добычи нефти в Башкирии встал вопрос организации переработки нефти. В 1935 году стартовало строительство крупнейшего для того времени крекинг-завода -- Уфимского НПЗ -- рассчитанного на переработку сернистой ишимбайской нефти. Осенью 1937 года на Уфимском НПЗ была пущена в пробную эксплуатацию первая установка АВТ (атмосферно-вакуумная трубчатка), а 20 июня 1938 года на установке были получены из ишимбайской нефти первые 117 тонн прямогонного бензина.

Во время Второй мировой войны, когда остро нуждавшийся в нефти германский Вермахт захватил промыслы на Северном Кавказе и отчаянно рвался к Баку, нефтяные месторождения Башкирии приобрели стратегическое значение. Эвакуация в Уфу в 1941 году Московского нефтяного института позволила не только создать республиканскую научно-техническую базу, но и на практике применить новейшие научные разработки, что во многом обусловило интенсивное развитие нефтяной промышленности в Башкирии.

Следующий этап истории башкирской нефти начался в сентябре 1944 года, когда в разведочной скважине № 100 на Туймазинском месторождении с глубины около 1700 м был получен мощный фонтан девонской нефти, открывший новые перспективы нефтедобычи в Урало-Поволжье. Новое открытие подтолкнуло руководство страны к проведению полной структурной реорганизации Наркомата нефтяной промышленности СССР.

В январе 1945 года все предприятия, связанные с переработкой нефти и строительством заводов были переданы в объединение «Башнефтехимзаводы». А в состав производственного объединения «Башнефть» вошли тресты «Ишимбайнефть», «Туймазанефть», «Башнефтеразведка», «Башнефтестрой», заводы «Красный пролетарий» и Ишимбайский машиностроительный, «Башнефтепроект» и «Баштехснабнефть».

Пятилетку 1950-1955 годов можно назвать ударной в плане открытия новых месторождений и по темпам роста добычи в Башкирии. На восточном продолжении Серафимовской структуры были открыты Константиновское-(1950) и Леонидовское (1953) месторождения в девоне и многопластовое Шкаповское месторождение (1953). С 1953 года началось разведочное бурение в Бирской седловине, где в том же году было открыто Чекмагушевское месторождение нефти в терригенном девоне, а в 1954 -- Манчаровское в песчаниках угленосной толщи. А осенью 1955 года из скважины № 3 Арланской площади из терригенных отложений нижнего карбона забил фонтан нефти дебитом 150 тонн в сутки. Он ознаменовал открытие крупнейшего месторождения Компании -- Арланского.

В 1955 году в Башкирии было добыто уже более 15 млн. тонн нефти, что позволило республике выйти на первое место среди нефтяных регионов страны, обогнав Азербайджан. На пик добычи -- около 47 млн. тонн -- «Башнефть» вышла в 1967 году, а в 1980 году была добыта миллиардная тонна нефти с начала разработки нефтяных месторождений Башкортостана.

Резкое увеличение добычи нефти в Башкирии, начавшееся в конце 40-х годов и продлившееся до конца 60-х, продиктовало необходимость строительства дополнительных нефтеперерабатывающих мощностей. В результате в 1951 году рядом с Уфимским заводом вырос Ново-Уфимский НПЗ топливно-масляного профиля проектной мощностью 7,1 млн. тонн в год. 25 июля 1951 года на установке АВТ-1 была получена первая продукция -- этот день вошел в историю как день рождения Ново-Уфимского завода, ныне известного как ОАО «НОВОЙЛ».

В 1956 году для повышения эффективности работы уфимской группы нефтеперерабатывающих предприятий в качестве технологического дополнения был построен Уфимский завод синтетического спирта (УЗСС) -- ныне ОАО «Уфаоргсинтез», который стал первым заводом нефтехимического профиля Башкортостана и одним из крупнейших предприятий Российской Федерации по выпуску продукции органического синтеза. Запуск УЗСС позволил решить проблему переработки углеводородного сырья и легких бензинов, поступающих с уфимских НПЗ, став этапом в процессе создания уникальной системы их технологической-интеграции.

Одновременно в 1957 году стартовал проект строительства третьего предприятия уфимской группы НПЗ -- завода «Уфанефтехим», который был завершен в 1965 году. При создании этого предприятия акцент был сделан на углублении переработки и производстве нефтехимической-продукции. В настоящее время «Уфанефтехим» -- одно из самых технологически совершенных нефтеперерабатывающих предприятий России.

13 января 1995 года было учреждено акционерное общество открытого типа «Акционерная нефтяная компания «Башнефть».

В 2005 году АФК «Система» купила первые крупные пакеты акций «Башнефти», четырех нефтеперерабатывающих заводов и «Башкирнефтепродукта». В марте 2011 года АФК «Система» стала владельцем контрольных пакетов акций предприятий БашТЭКа. С этого момента начался новый этап развития компании -- формирование новойвертикально-интегрированной компании ОАО АНК «Башнефть».

В 2011-2012 годах ОАО АНК «Башнефть» демонстрирует самые высокие темпы роста добычи нефти среди отечественных ВИНК и становится лидером отрасли по глубине переработки сырья. Активными темпами развивается коммерческий блок компании -- расширяется сеть региональных представительств, обеспечивающая сбыт нефтепродуктов мелким оптом, а также собственная и партнерская сеть розничной реализации продукции, закладываются основы для дальнейшего роста масштабов бизнеса, выхода Компании в новые регионы и устранения дисбаланса между добычей и переработкой.

Важным шагом в этом направлении стало получение в 2011 году лицензии на право освоения месторождений им. Р. Требса и им. А. Титова в Ненецком автономном округе. Логичным шагом, направленным на повышение экономической эффективности этого проекта, стало заключение в апреле 2011 года соглашения с НК «ЛУКОЙЛ» о создании совместного предприятия для разработки этих месторождений. Это позволит «Башнефти» получить первую нефть в Тимано-Печоре уже в 2013 году.

1.2 Качественная и количественная характеристика сырья и готовой продукции

Добыча нефти в Башкортостане ведется с 1932 года. За 80 лет объем накопленной добычи составил более 1,66 млрд . тонн.

После «плато» на уровне 40 млн. тонн в год средние темпы падения уровня добычи с 1984 по 1999 год составляли в среднем 6% в год. Стабилизировать добычу удалось только в 2001 году на отметке 12 млн. тонн. Несмотря на высокие темпы бурения -- с 1999 по 2008 год «Башнефть» вводила в среднем 16 новых скважин на 1 млн. тонн добычи -- приоритетом в эти годы была не интенсификация добычи, а стабилизация обводненности продукции. Поэтому вплоть до 2008 года добыча сохранялась на уровне 12 млн. тонн в год.

Общий объем выпуска произведенной продукции нефтеперерабатывающего комплекса Компании в 2012 г. составил 18,9 млн. т. Выход светлых нефтепродуктов сохранился на прошлогоднем уровне - 59,7%. Как и годом ранее, основная доля выпускаемой нами продукции в 2012 г. - дизельное топливо (38%) и бензины (25%).

Важнейшим результатом в области нефтепереработки стало существенное увеличение объемов производства моторных топлив высокого качества. Доля бензина, соответствующего стандарту Евро-4 и Евро-5, существенно увеличилась в 2012 г. - до 75,1% от выпуска товарных бензинов по сравнению с 12,8% в 2011 г. Соответственно, доля бензина стандарта Евро-3 в общем объеме товарного автобензина сократилась с 73% в 2011 г. до 20,5%.

Доля бензина, соответствующего стандарту Евро-4 и Евро-5 в 2012 г. существенно увеличилась - до 75,1%.

Увеличили долю производства дизельного топлива стандарта Евро-5 с 5,1% в 2011 г. до 13,1% в 2012 г.

Многолетний период стагнации производства был прерван в 2011 году с приходом АФК «Система» в качестве нового собственника башкирского ТЭК. Одним из первых шагов в рамках построения ВИНК на базе новых активов стало выделение добычного блока и формирование на его базе операционной компании по добыче сырья -- ОАО «Башнефть-Добыча». В его структуру входят шесть нефтегазодобывающих управлений (НГДУ) «Ишимбайнефть», «Краснохолмскнефть», «Уфанефть», «Чекмагушнефть», «Арланнефть», «Туймазанефть».

В 2011 году ОАО АНК «Башнефть» приняла новую стратегию в области разведки и добычи, в соответствии с которой начался пересмотр проектов разработки месторождений и взят курс на достижение органического роста добычи, преимущественно на старом фонде скважин за счет увеличения нефтеотдачи.

Оптимизация работы действующего фонда скважин во второй половине 2011 года, совершенствование системы заводнения, применение ряда геолого-технических мероприятий, включающих отсечение обводненных интервалов, снятие скин-эффекта, и ГРП дали хорошие результаты.

По итогам 2011 года ОАО АНК «Башнефть» вышла в лидеры среди отечественных ВИНК по темпам роста добычи. Добыча компании выросла по сравнению с 2008 годом на 4,7% -- до 12,2 млн. тонн. В 2012--2011 гг. ОАО АНК «Башнефть» сохраняла статус отраслевого лидера в России по темпам роста добычи нефти. В 2012 году добыча выросла на 15,6% -- до 14,1 млн. т. В 2011 году добыв 15,1 млн. (+6,8% к уровню 2012 г.), Компания вышла на оптимальный уровень добычи нефти на разрабатываемых месторождениях, который намерена удерживать в среднесрочной перспективе.

По итогам 2012 г. Компания не только сохранила добычу нефти на разрабатываемых месторождениях на оптимальном уровне, но и продолжила увеличивать объем производства, добыв 15,4 млн. т. (+2,2% к уровню 2011 г.) Среднесуточная добыча в 2012 г. составила 42,2 тыс. т/сутки.

Рост добычи нефти был обеспечен главным образом за счет повышения эффективности геолого-технических мероприятий, применения современных технологий, а также ввода в эксплуатацию новых месторождений, расположенных в Республике Башкортостан -- месторождения им. В.С. Афанасьева, Опалового и Барсуковского.

1.3 Принципиальная технологическая схема

Структура бизнеса Компании позволяет осуществлять контроль процессов по всей цепочке создания стоимости от получения доступа к недрам до высокомаржинальных продаж продуктов переработки внутри страны и за рубежом.

В соответствии с целями по расширению ресурсной базы Компания принимает участие в аукционах на перспективные лицензионные участки в стратегических для нее регионах деятельности. В 2012 г. с приобретением Янгарейского и Сабриягинского участков в Компании продолжили расширение ресурсной базы в стратегически важном для нас регионе - Ненецком автономном округе.

Рис. 1. Расширение ресурсной базы

На лицензионных участках Компания проводит геолого-разведочные работы - сейсморазведку МОГТ-3D и разведочное бурение. Используют геолого-геофизическую и геохимическую информацию для моделирования систем разработки месторождений. Результатом работ становятся новые запасы нефти и более глубокое понимание геологической структуры месторождений, необходимое для оптимального эксплуатационного бурения. В результате проведенных геологоразведочных работ в 2012 г. открыто месторождение им. В.C. Афанасьева на территории Башкортостана.

На разведанных месторождениях осуществляется эксплуатационное бурение и добычу нефти, используя различные методы интенсификации добычи и применяя инновационные технологии. В 2012 г. за счет повышения эффективности геолого-технических мероприятий и применения современных технологий нам удалось увеличить добычу на действующих месторождениях. Кроме того, был введен в эксплуатацию ряд новых месторождений: месторождение им. В.C. Афанасьева, а также Опаловое и Барсуковское. Рост добычи нефти Компанией по итогам года составил 2,2 %..

Большая часть добытой нефти поставляется на предприятия нефтеперерабатывающего комплекса Группы для производства широкой номенклатуры нефтепродуктов и продуктов нефтехимии. Для оптимальной загрузки производственных мощностей приобретаются дополнительные объемы нефти и газового конденсата у сторонних поставщиков. Компания находится в числе отраслевых лидеров по технической оснащенности НПЗ. Индекс Нельсона, характеризующий сложность технологических процессов НПЗ, вырос с 8,33 в 2011 г. до 8,55 в 2012 г. Рост индекса во многом обусловлен завершением проекта по увеличению мощностей установки замедленного коксования «Уфанефтехим».

Геологоразведочные работы (ГРР) Компании проводятся на основе системного и комплексного подхода к освоению ресурсов углеводородного сырья. Во главу угла ставится задача рационального освоения недр при строгом соблюдении норм экологической безопасности и широком внедрении современных технологий. В Компании спользуется анализ и интерпретация геолого-геофизической, геохимической информации при геологическом и гидродинамическом моделировании систем разработки месторождений. Оптимальные системы в дальнейшем реализуются на практике. Такой подход позволяет максимально эффективно обеспечивать поиск, разведку и извлечение углеводородов.

Основные регионы проведения ГРР:

Республика Башкортостан и Ненецкий автономный округ.

Основным регионом деятельности Компании остается Республика Башкортостан. Ведется активная доразведка запасов, разработка трудноизвлекаемых запасов и изучение перспективности нетрадиционных коллекторов.

В Республике Башкортостан Компания ведет деятельность на месторождениях, разрабатываемых с 30-50-х годов прошлого века. Однако регион недоизучен с точки зрения геологоразведки. Несмотря на высокую плотность структурного бурения (1 скв. на 15 км 2), степень изученности недр в Республике на основе сейсморазведки МОГТ-3D в несколько раз ниже, чем в соседних регионах - Оренбургской области и Татарстане.

В 2012 г. Компания продолжила реализацию Комплексной программы ГРР в Республике Башкортостан, рассчитанной на период до 2024 г. Основная ее цель - восполнение минерально-сырьевой базы посредством проведения ГРР на мало- и слабоизученных территориях республики и нетрадиционных коллекторах.

Затраты на реализацию программы в Республике Башкортостан в 2012 г. составили около 1,2 млрд. руб. Основные виды осуществляемых нами в рамках программы геологоразведочных работ - сейсморазведка МОГТ-3D, поисково-разведочное бурение и доразведка (углубление скважин).

В 2012 г. объем сейсморазведочных работ МОГТ-3D составил 304 км 2 . Активное проведение этого вида работ позволяет Компании повысить эффективность бурения поисковых скважин за счет их более точного размещения и проводки. По результатам сейсморазведочных работ были подготовлены 4 перспективные структуры с суммарными ресурсами нефти 3925 тыс. т в пределах лицензионных участков «Башнефти» на территории Республики Башкортостан.

Объем глубокого поискового бурения в Башкортостане по итогам 2012 г. составил 18,9 тыс. м. Закончено бурением 8, а строительством - 10 скважин (из них 8 - продуктивных). Результатом бурения стало открытие 11 нефтегазоносных залежей с запасами нефти категории С1 по российской классификации в объеме 514 тыс. т.

Перспективность продолжения геологоразведочных работ на территории Башкортостана с применением современной сейсморазведки подтверждается открытием в 2012 г. нового нефтяного месторождения, которое получило имя Владимира Афанасьева - бывшего главного геолога «Башнефти».

Месторождение было открыто в пределах Хасановского лицензионного участка по результатам бурения двух поисковых скважин на Икской и Заречной структурах, подготовленных под глубокое бурение сейсморазведкой МОГТ-2D.

Рис. 2. Производственный процесс

Компания продает часть добытой сырой нефти, а также нефтепродукты и продукты нефтехимии оптом на внутреннем рынке и на экспорт. Реализация нефтепродуктов осуществляется в розницу через собственную и партнерскую сети автозаправочных станций. В 2012 г. «Башнефть» увеличила объем реализации нефтепродуктов в розницу на 33% до 1,4 млн. т. Для повышения лояльности потребителей к нашей торговой марке запущена программа ребрендинга собственной сети АЗС

1.4 Материальный баланс

Проведем анализ финансового состояния ОАО «Башнефть» Одним из показателей, характеризующих финансовое положение предприятия, является его платежеспособность, т.е. возможность своевременно погашать свои платежные обязательства наличными денежными ресурсами.

Оценка платежеспособности по балансу осуществляется на основе характеристики ликвидности оборотных активов, которая характеризуется их возможностью превращения в денежные средства (см. табл. 1).

Таблица 1. Показатели платежеспособности ОАО «Башнефть» за 2010-2012 г.

	Показатели	Код показателя баланса				Изменение, ±
	Денежные средства
	Краткосрочные финансовые вложения
	Итого быстрореализуемые активы (активы I гр.)	стр.1 + стр.2
	Активы со средним сроком ликвидности, т.е. дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 мес. после отчетной даты (активы II гр.)
	Итого активы I гр.+IIгр.	стр.3+стр.4
	Итого медленно реализуемые активы (активы III гр.)
	Всего ликвидные активы	стр.5+стр.6
	Краткосрочные обязательства

На основе рассчитанных показателей произведем оценку ликвидности баланса ОАО «Башнефть» (см. табл. 2).

Таблица 2. Оценка ликвидности баланса ОАО «Башнефть» за 2012 г.

	На начало года, руб.	На конец года, руб.		На начало года, руб.	На конец года, руб.	Платежный излишек (недостаток), руб.
						на начало года	на конец года
Наиболее ликвидные активы, А 1			Наиболее срочные обязательства, П 1
Быстро реализуемые активы, А 2			Краткосрочные пассивы, П 2
Медленно реализуемые активы, А 3			Долгосрочные пассивы, П 3
Трудно реализуемые активы, А 4			Постоянные пассивы, П 4

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения: А1>П1, А2>П2, А3>П3, А4<П4.

В нашем случае:

На начало года: 760< 1402; 564 < 634; 1294>0; 3761<4343

Неравенства выполняются не полностью

На конец года: 558 < 1478; 587>347; 1316>0; 3889<4525

Неравенства выполняются не полностью.

Таким образом, ликвидность анализируемого баланса отличается от абсолютной. В течение анализируемого периода неравенства выполняются не полностью, что свидетельствует об отрицательной динамике ликвидности баланса.

1.5 Ассортимент вырабатываемой продукции

Экспорт нефти в 2012 году составил 4,5 млн. т., что на 24,5% выше показателя 2011 года. Основные направления экспорта в 2012 году - Польша (30%) и Чехия (9%). При этом Компания существенно увеличила поставки в экспортные порты Приморска (25%) и Новороссийска (16%). Стратегическим приоритетом «Башнефти» в сфере экспорта нефти является географическая диверсификация поставок. По результатам 2012 г. Компании удалось расширить географию экспорта за счет поставок в Венгрию и порт Усть-Луга. По объемам переработки сырой нефти «Башнефть» - пятая крупнейшая компания России. В 2012 г. Компания переработала 20,8 млн. т сырья.

За счет опережающего роста производства керосина и бензина по сравнению с мазутом показатель глубины переработки для российского нефтеперерабатывающего сектора, по данным Росстата, увеличился с 70,6% в 2011 г. до 71,5% в 2012 г.

Таблица 3. Структура экспортных поставок нефти

Направления
Венгрия 1
Германия 1
Порт Гданьск 1
Порт Приморск 2
Порт Новороссийск 2
Порт Усть-Луга 2

Примечание:

1 - Поставки на экспорт по системе «Транснефть» до погранперехода с дальним зарубежьем.

2 - Поставки на экспорт по системе «Транснефть» через морской порт.

Поставки нефтепродуктов и продуктов нефтехимии осуществлялись по системе экспортных продуктопроводов АК «Транснефтепродукт» по железной дороге в Казахстан и Европу, а также к морским терминалам в Санкт-Петербурге, Высоцке, Новороссийске, Калининграде. Автомобильный транспорт был задействован для поставок продукции в Европу.

По итогам 2012 года экспорт нефтепродуктов и нефтехимической продукции составил 8,6 млн тонн. Компания экспортировала нефтепродукты преимущественно в дальнее зарубежье -- 71% поставок (6,1 млн. т). На страны СНГ в 2012 году пришлось 29% экспортных продаж (2,5 млн. тонн).

Структура реализации нефтепродуктов на экспорт диверсифицирована и включает в себя автобензины, дизельное топливо, мазут, ВГО и ряд других наименований. Наибольшую долю -- около 59% -- в структуре экспорта занимает дизельное топливо, около 19% -- вакуумный газойль, 6% -- высокооктановые автомобильные бензины. Топочный мазут занимает в экспортной корзине около 11%.

Из нефтехимической продукции основным экспортным продуктом Компании в 2012 году был дифенололпропан (бисфенол-А), а также комовая сера техническая газовая гранулированная и жидкие продукты пиролиза.

1.6 Организационная и производственная структура

ОАО «Башнефть» - головное предприятие, управляющая компания и основной акционер предприятий группы «Башнефть». Структура бизнеса компании представлена тремя основными блоками: добыча нефти, переработка и сбыт нефтепродуктов.

Основными видами деятельности ОАО «Башнефть» являются разведка и добыча нефти и газа, производство нефтепродуктов и нефтехимической продукции, а также сбыт произведенной продукции.

Организационная структура компании логически вытекает из основных видов деятельности и представлена тремя основными блоками: добыча сырья, переработка и сбыт нефтепродуктов.

1.7 Система технико-экономических показателей работы предприятия за текущий и предшествующие периоды

К основным средствам относятся активы, соответствующие требованиям Положения по бухгалтерскому учету «Учет основных средств» (ПБУ 6/01), утвержденного приказом Минфина РФ от 30 марта 2001 г. №26н. В состав основных средств включаются объекты недвижимости (земельные участки и объекты природопользования здания, сооружения, машины и оборудование), принятые к учету в установленном порядке с момента ввода их в эксплуатацию и передачи документов на государственную регистрацию прав собственности на них.

На балансе обществ Группы в составе основных средств, в том числе, учитываются объекты социальной сферы государственной. Указанные объекты были получены обществами Группы в процессе приватизации предприятий единой системы активов государственного концерна «Башнефтьпоказатели плат» без перехода права собственности, и в соответствии с действовавшим в то время порядком приняты к бухгалтерскому учету с формированием фонда средств социальной сферы в сумме остаточной стоимости этих объектов. При преобразовании дочерних предприятий в дочерние общества Группы данные объекты вместе с соответствующим фондом средств социальной сферы были переданы на баланс обществ Группы. По мере передачи этих объектов муниципальным органам (и ином выбытии) их остаточная стоимость относится в уменьшение указанного фонда, приведенного по статье «Фонд социальной сферы государственной» сводного бухгалтерского баланса. Отражение объектов социальной сферы государственной в составе основных средств Группы является отступлением от действующих правил, однако, по мнению руководства ОАО «Башнефть», данный порядок обеспечивает достоверное отражение имущественного состояния Группы, поскольку данные объекты фактически используются по функциональному назначению и Группа несет ответственность за их содержание и сохранность.

Стоимость ОФ на начало отчетного года:

Первоначальная (восстановительная) стоимость основных средств: 6 812 985 018 тыс. руб.

Накопленная амортизация: 4 183 690 552 тыс. руб.

Остаточная стоимость основных средств: 2 629 294 466 тыс. руб.

Стоимость ОФ на конец отчетного периода:

Первоначальная (восстановительная) стоимость основных средств: 7 070 261 609 тыс. руб.

Накопленная амортизация: 4 391 632 062 тыс. руб.

Остаточная стоимость основных средств: 2 678 629 547 тыс. руб.

Коэффициент износа = сумма износа/первоначальная стоимость ОФ

К 07н = 4 183 690 552/6 812 985 018 = 0,61 (61 %)

К 07к = 4 391 632 062/7 070 261 609 = 0,62 (62 %)

Износ на конец отчетного периода увеличился и составляет 62%.

Коэффициент обновления = вводимые ОФ/стоимость на конец года

К обн = 269 743 527/7 070 261 609 = 0,038 (3,8 %)

Коэффициент выбытия = выбывшие ОФ/стоимость на начало года

К выб = 12 466 936/6 812 985 018 = 0,0018 (0,18 %)

Коэффициент обновления достаточно низкий - 3,8%, а коэффициент выбытия еще ниже, составляет 0,18%.

Структура основных средств на конец отчетного периода:

здания - 3,46%;

сооружения и передаточные устройства - 84,10%;

машины и оборудование - 12,36%;

транспортные средства - 0,027%;

производственный и хозяйственный инвентарь - 0,047%;

рабочий скот - 0,000033%;

многолетние насаждения - 0,00037%;

другие виды основных средств - 0,0047%;

земельные участки и объекты природопользования - 0,00089%.

Основным видом материально-производственных запасов является природный газ в трубопроводах и подземных хранилищах.

В бухгалтерском балансе Общества запасы газа оценены по средней себестоимости.

Виды оборотных средств организации:

запасы (сырье, материалы и другие аналогичные ценности, животные на выращивании и откорме, затраты в незавершенном производстве, готовая продукция и товары для перепродажи, товары отгруженные, расходы будущих периодов);

дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты);

дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты);

краткосрочные финансовые вложения (займы, предоставленные организациям на срок менее 12 месяцев);

денежные средства;

прочие денежные средства;

прочие оборотные активы.

Величина оборотных средств на начало отчетного периода: 918 124 398 тыс. руб.

Величина оборотных средств на конец отчетного периода: 1 195 404 517 тыс. руб.

Коэффициент оборачиваемости оборотных средств = выручка от реализации продукции/средний остаток оборотного капитала.

2. Основные производственные показатели работы службы

2.1 Расходы по элементам затрат

Расходы по целям использования на:

- эксплуатационные

- капитальный ремонт

Планирование эксплуатационных расходов ЭМС службы производиться по основным видам работ (по статьям номенклатуры расходов) и по элементам расходов:

-затраты на оплату труда

- резерв на выплату 13 з/п

- материальные затраты (в том числе материалы, электроэнергия, тепловая энергия, топливо, вода, прочие материальные затраты)

- амортизация

- прочие расходы

Расходы на капитальный ремонт также подразделяется по элементам затрат,

По тем же самым что и эксплуатационные расходы, кроме статьи «Амортизация».

Капитальный ремонт в метрополитене осуществляется только хозяйственным способом, так как внутреннее устройство метрополитена является секретной информацией.

Хозяйственный способ (хозспособ) - это форма организации строительных и монтажных работ, когда они выполняются собственными силами застройщика, без привлечения специализированных исполнителей в виде подрядных организаций.

Итак рассчитаем эксплуатационные расходы по элементам затрат за 4 квартал 2011/2012 года

М м.зат=Ммат+Мэл+Мтеп.энер+Мтоп+Мвода+Мпр.расх

Мм.зат(2011)=12494,2+0+64354,1+1010+13894,3+18271,7=110024,3 тыс.руб

Мм.зат(2012)=14011,9+0+74436+872,5+17253,9+19148,4=125722,7 тыс.руб

М экспл=Мм.зат+М ф.опл.тр+Мрез+М ам+ Мпроч

Мэспл(2011)=110024,3+222089,1+37474,2+74473,1+122076,8=450689,6т.руб

М эксп(2012)=250231,2+9274,6+125722,7+106502+111387,9=567616,1 т.руб

Таблица 4. Расходы по элементам затрат (4 квартал)

	Расходы - всего
	в том числе:
	эксплуатация
	капитальный ремонт
	Фонд оплаты труда-всего
	в том числе:
	эксплуатация
	хозспособ
	Резерв на выплату 13 з/пл
	в том числе:
	эксплуатация
	хозспособ
	Материальные затраты
	в том числе:
	эксплуатация
	хозспособ
	а) материалы
	в том числе:
	эксплуатация
	хозспособ
	б)электроэнергия
	в том числе:
	эксплуатация
	хозспособ
	в)тепловая энергия
	в том числе:
	эксплуатация
	хозспособ
	г)топливо-всего
	в том числе:
	эксплуатация
	хозспособ
	д)вода-всего
	в том числе:
	эксплуатация
	хозспособ
	е) прочие материальные затраты
	эксплуатация
	хозспособ
	Амортизация
	эксплуатация
	хозспосооб
	Прочие расходы
	в том числе:
	б)начисления-всего
	эксплуатация
	хозспособ
	в)другие прочие расходы-
	эксплуатация
	хозспособ
	Протяженность трассы
	Расходы по эксплуатации на 1 км трассы

2.2 План по труду

В плане по труду определяется потребность в контингенте по основным производственным группам работников, среднемесячная заработная плата, фонд оплаты труда и производительность труда.

Оплата труда работников осуществляется по часовым тарифным ставкам, которые зависят от разряда работника и прописываются в приказе, также доплат, надбавок и других выплат.

На предприятии существуют следующие категории работников:

- рабочие

- специалисты (они подразделяются по категориям 1, 2, 3 и ведущие)

- служащие (категории, от которых зависит диапазон окладов)

- руководители

Оклады работников индексируются каждый год для того чтобы компенсировать инфляцию.

Численность делится на явочную и списочную. Коэффициент замещения называется по-другому, коэффициент перевода явочной в списочную. Данный коэффициент меняется каждый год, и прописывается в приказе.

Фонд оплаты труда состоит из:

- оплаты по окладу и тарифу

- премии по положению

- ночные

- бригадирские

- праздничные

- сверхурочные (отменены в метрополитене с 2008 года, работники Службы ЭМС не имеют право перерабатывать, это никак не компенсируется)

- оплата отпуска и выходных пособий

- выполнение гос.обязательностей (также не предусмотрено, за исключением региональных и федеральных выборов)

- выплата вознаграждения за выслугу лет (в зависимости, от количества лет проработанных в метрополитене данный % возрастает до 30% от оклада)

- совмещение

- субботник

- прочие виды оплат

Таблица 5. Состав фонда оплаты труда по эксплуатации

	Элементы фонда оплаты труда	Выплачено в тыс.руб.	Выплачено на 1-го работающего за мес. в руб.
		За 2011 г. (отчет)	За 2012 год
					За 2011 г. (отчет)	За 2012 год план	За 2012 год отчет
	Оплата по окладу и тарифу
	Премии по положению
	Бригадирские
	Праздничные
	Сверхурочные
	Оплата отпуска и выходных пособий
	Выполнение гос.обяз-тей
	Выплата вознаграждения за выслугу лет
	Совмещение
	Субботник
	Прочие виды оплат (тоннель, классность, надбавки)

Среднесписочная численность работающих в Службе ЭМС постоянно растет, так как численность станций метрополитена увеличивается, соответственно требуется большее количество специальных устройств, которые требуют обслуживания с помощью специализированных работников.

Однако из-за ограничений в бюджете среднесписочная численность работников не возросла на столько, как в годы ранее. Однако среднесписочная численность работников превысила планируемую в 2012 году. Сейчас при принятии работника на работу в службу ЭМС к нему предъявляются гораздо более жесткие требования, чем раньше, соответственно производительность труда только увеличилась.

Таблица 6. Численность работающих и фонда оплаты труда по категориям

	Показатели	За 2011 г. (отчет)	За 2012 год	Отклонение от плана более менее
	Среднесписочняя численность работающих
	в том числе
	специалистов
	служащих
	руководителей
	Фонд оплаты труда
	в том числе
	специалистов
	служащих
	руководителей

Вывод: как было ранее сказано среднесписочная численность работников в 2012 году увеличилась сильнее, чем планировалось, на 8 человек. А по сравнению с 2011 годом на 34 человека.

Выплаты из ФНС (фонды специального назначения) из ФНС (фонды специального назначения) используются на такие нужды как материальная помощь, например на рождения ребенка и прочее.

ФНС образуется за счет прибыли, которой добились с помощью экономии.

Производительность труда ЭМС службы рассчитывается исходя из количества тонн воздуха, воды которые были откачены или поданы. Вообще показатель производительности труда имеет очень второстепенное значение для данной службы, так как трудно прогнозируется какое количество воздуха надо будет подать или откачать.

Поэтому для контролирования деятельности службы используют совсем другой показатель, который называется Установленная мощность, измеряется в тысячах квадратных тонн. Данный показатель означает, что один работник должен обслуживать заданную мощность оборудования.

Таблица 7. Состав фонда оплаты труда по эксплуатации

Наименование показателей			За 2012 год
						% к отчету
Показатель для расчета производ-ти труда	чел./ тыс.квт
Среднесписочная численность работающих
Среднесписочная численность для расчета производ-ти труда
Фонд оплаты труда-всего
в том числе:
Выплата вознаграждений за выслугу лет
Выплаты из ФСН
Количество работающих на 1 км трассы
Среднемесячная зарплата с учетом выплаты вознаграждения за выслугу лет
То же с учетом выплат из ФСН
Установленная мощность

Вывод: как видно из таблицы показатель производительности труда в 2012 году возрос и по сравнению с показателем 2011 года на 0.01 чел./тыс.квт, а по сравнению с тем, что планировалось в 2012 году на 0,27. Также вырос фонд оплаты труда по сравнению с 2011 годом, и с планируемым показателем в 2012 году.

3. Технико-экономическая характеристика экономического отдела предприятия

3.1 Назначение отдела

Планово-экономический отдел является структурным подразделением предприятия. Структуру и штат Подразделения утверждает Генеральный директор в соответствии с решаемыми задачами и объемом работ, определенными в соответствии со стратегическими целями и планами компании. Сотрудники Подразделения назначаются на должности и освобождаются от должностей в порядке, предусмотренном их должностными инструкциями.

В своей деятельности Планово-экономический отдел руководствуется плановой и нормативно-методической документацией:

- Документами распорядительного характера

- Иными методиками, инструкциями и нормативно-методическими документами, регламентирующими работы, выполняемые подразделением.

Планово - экономический отдел разрабатывает перспективные и текущие планы предприятия, а также ведет оперативное планирование и определяет плановые показатели участков, смен (бригад); контролирует выполнение плана по всем показателям как по предприятию в целом, так и по участкам, сменам и посредством всестороннего анализа производственно хозяйственной деятельности определяет внутренние резервы в экономике предприятия для их оперативного использования. Совместно с другими подразделениями управления разрабатывает мероприятия по повышению эффективности производства, экономически обосновывая целесообразность этих мероприятий. В центре внимания работников отдела находятся задачи по организации труда и управления: внедрение типовых проектов рабочих мест, определение норм выработки и расценок, контроль над соблюдением трудового законодательства. Планово-экономический отдел ведет оперативный учет выполнения показателей по выполнению работ (оказанию услуг), производительности труда, себестоимости составляет статистическую отчетность по предприятию, т.е. ведает информацией по важнейшим показателям работы организации.

Размер подразделения

Всего сотрудников: 6 единиц

В том числе:

Руководители: 2 единицы

Специалисты: 4 единицы

3.2 Организация управления отделом

Документами, на основе которых осуществляется работа ПЭО, являются законодательные и нормативные акты, положение об ПЭО, о его подразделениях, должностные инструкции сотрудников отдела, а также правила внутреннего распорядка.

В планировании своей деятельности участвуют все службы предприятия - как производственные, так и функциональные. В цехах и отделах организуются планово-экономические бюро или профессиональные группы. Структура планово-экономических служб предприятий зависит, прежде всего, от размеров производства, характеристики продукции, положения на рынке, формы собственности, уровня платежеспособности и т.д. При бесцеховой структуре управления плановые функции выполняются экономистами-менеджерами высшего звена. Каждое предприятие самостоятельно выбирает структуру своих планово-экономических органов.

В процессе реализации задач и выполнения своих функций планово-экономический отдел взаимодействует с различными отделами организации:

с финансовым отделом финансовых и кредитных планов по получению отчетов о выполнении финансовых планов и результатов финансового анализа, методических и инструктивных материалов по вопросам финансовой деятельности; по предоставлению среднесрочных и долгосрочных планов производственной деятельности организации, плановых технико-экономических нормативов материало- и трудозатрат, результатов экономического анализа всех видов деятельности предприятия;

с главной бухгалтерией данных, необходимых для экономического планирования, прогнозирования и анализа;

с производственными подразделениями по получению и предоставлению отчетов о выполнении плана по производству продукции, данных о затратах трудовых ресурсов, использовании рабочего времени, о результатах анализа деятельности производственных подразделений за предыдущие плановые периоды с рекомендациями по более полной и равномерной загрузки производственных мощностей;

с отделом главного технолога по вопросам получения данных, необходимых для экономического планирования, прогнозирования и анализа, проектов перспективных и ретроспективных планов развития и внедрения ресурсосберегающих технологических процессов;

с отделом материально-технического снабжения, сбыта, маркетинга организации и оплаты труда, юридическим отделом и т.д.

Планово-экономический отдел правомочен:

давать структурным подразделениям организации методические указания по экономическим расчетам, по учету и планированию, которые являются обязательными к исполнению подразделениями;

запрашивать и получать от всех структурных подразделений предприятия сведения, которые необходимы для выполнения возложенных на отдел задач;

самостоятельно вести переписку по вопросам экономического планирования и статистической отчетности, а также по другим вопросам, которые входят в компетенцию отдела и не требуют согласования с руководителем предприятия;

представительствовать от имени предприятия по вопросам, относящимся к компетенции ПЭО, во взаимоотношениях с государственными и муниципальными органами, другими предприятиями, организациями, учреждениями;

проверять правильность и обоснованность смет, расчетов, иной учетной и отчетной документации, составленной структурными подразделениями организации;

проводить совещания и участвовать в совещаниях, проводимых на предприятии по вопросам производственно-экономической деятельности предприятия;

привлекать в установленном порядке специалистов структурных подразделений предприятия, экспертов сторонних организаций для участия в рассмотрении и выполнении работ по вопросам, входящим в компетенцию отдела.

Однако, несмотря на широту прав планово-экономического отдела, он несет ответственность за надлежащее и своевременное выполнение возложенных на него функций, задач, которые отражаются в Положении об отделе.

3.3 Организация документооборота в отделе

экономический финансовый нефть

Задачи разработки оптимальных планов производства, начиная от перспективных и включая сменно-суточные, оперативного учета и диспетчерского регулирования хода производства, находят наиболее эффективное решение в условиях автоматизированных систем управления производством (АСУП). АСУП охватывает и связывает между собой все функции управления и планирования производства на основе совершенствования организационных методов управления, использования экономико-математических методов и быстродействующей вычислительной техники, а также современных средств накопления, обработки, отображения и передачи информации.

Внедрение АСУП требует упорядочения информационной базы, отработки документации и документооборота, создания нормативного хозяйства. Нормативная и другая относительно постоянная производственная информация, соответствующим образом зашифрованная, хранится в ВЦ в картотеке нормативно-справочной информации на электронных носителях.

Если в процессе плановых расчетов возникает необходимость использовать промежуточные или окончательные результаты одного расчета в других, должен быть обеспечен вывод этих результатов на электронные носители, которые также поступают в картотеку ВЦ. Таким образом, обеспечивается увязка информационных потоков подсистем, т. е. документальное и нормативное единство и связь результативных и исходных данных в комплексе плановых расчетов.

Математическое обеспечение АСУП включает разработку методов и алгоритмов решения задач, рабочих нестандартных программ.

На такой основе АСУП в части оперативного планирования позволяет:

а) использовать компьютерную технику для расчета формирования производственной программы и построения номенклатурно-календарного плана, расчета календарно-плановых нормативов и разработки цеховых оперативных программ, построения календарных планов-участков;

б) автоматизировать процесс обработки отчетных данных, формировать и получать аналитическую информацию, непрерывно отображающую фактический ход производственного процесса;

в) корректировать оперативные программы и календарные графики и осуществлять научное прогнозирование выполнения работ в установленные сроки;

г) накапливать систематизированные статистические данные о фактической длительности циклов, трудоемкости работ для разработки укрупненных нормативно-справочных материалов.

Автоматизация и механизация работ по планированию, учету и регулированию резко повышает качество плановых расчетов, позволяя осуществлять выбор наиболее целесообразных решений, намного сокращает трудоемкость и повышает эффективность работы отдела в целом.

Заключение

Целью данной работы ставилось проведение анализа финансово-хозяйственной деятельности ОАО «Башнефть».

На основании проведенного анализа можно сделать следующие выводы:

ОАО «Башнефть» является полноценным техническим центром, оснащенным самым современным оборудованием. Башнефть оказывает полный цикл услуг по ремонту автомобилей, диагностике и регулярному техническому обслуживанию авто различных марок.

Башнефть находится в отдельно стоящем здании.

Анализ себестоимости позволил выявить, что материальные затраты увеличились на 245 тыс. руб. Поэтому при общем снижении себестоимости работ за счет сокращения ФОТ, необходимо отслеживать причины увеличения материальных затрат и целесообразность их использования.

Анализ баланса предприятия показал, что оборотные средства на конец года снизились по сравнению с началом года на 157 тыс.руб. При этом выросли запасы, произошло увеличение дебиторской задолженности, что является отрицательным моментом, также можно отметить значительное уменьшение денежных средств.

Анализ ОПФ показал увеличение активной части основных фондов, однако, несмотря на это произошло снижение коэффициента рентабельности, что связано с уменьшением объема продаж. Увеличение фондоемкости и снижение фондоотдачи говорит о неэффективном использовании основных средств организации в текущем году.

Подобные документы

Изучение динамики прибыли и анализ факторов, влияющих на ее размеры. Технико-экономическая характеристика ОАО "Ливгидромаш", анализ финансово-хозяйственной деятельности и выручки от реализации продукции, расчет показателей рентабельности предприятия.

курсовая работа , добавлен 10.08.2011


Основные направления и этапы оценки финансовой эффективности деятельности предприятия: понятия и задачи. Организационно-экономическая характеристика исследуемого предприятия, анализ результатов его финансово-хозяйственной деятельности и управление ими.

дипломная работа , добавлен 02.01.2017


Определение тенденций развития организации коммерческой деятельности с поставщиками сырья и покупателями готовой продукции. Анализ ассортимента продукции на производственном предприятии. Диагностика финансовой и хозяйственной деятельности компании.

курсовая работа , добавлен 02.03.2016


Организационно-экономическая характеристика транспортной компании. Оценка имущественного положения и структуры капитала. Определение ликвидности, платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия. Анализ возможности банкротства и рентабельности.

курсовая работа , добавлен 23.04.2012


Сущность анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Характеристика предприятия и анализ финансово хозяйственной деятельности ООО "Стройиндустрия-Сервис". Оценка финансовой устойчивости предприятия. Маркетинговый анализ сферы строительства.

дипломная работа , добавлен 26.06.2010


Роль анализа финансово-хозяйственной деятельности в управлении производством и повышении его эффективности. Оценка финансовой устойчивости предприятия, ликвидности и платежеспособности, структуры и динамики дебиторской и кредиторской задолженности.

курсовая работа , добавлен 30.09.2009


Сущность, принципы, виды анализа хозяйственной деятельности предприятия. Финансовая отчетность как информационно-правовая база проведения анализа. Технико-экономическая характеристика СП "Энергосбыт", оценка ликвидности и платежеспособности фирмы.

дипломная работа , добавлен 19.12.2010


Анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО "Автоматика", удовлетворительность структуры баланса и прогноз банкротства. Разработка проекта по снижению себестоимости строительных работ. Оценка ликвидности и финансовой устойчивости фирмы, анализ рисков.

дипломная работа , добавлен 10.11.2010


История создания, направления деятельности и организационная структура ООО "ТК Гранд". Анализ показателей финансово-хозяйственной деятельности организации. Оценка платежеспособности, ликвидности, финансовой устойчивости и рентабельности предприятия.

курсовая работа , добавлен 13.10.2014


Исследование организационной структуры управления предприятием. Характеристика деятельности основных отделов. Изучение показателей финансовой устойчивости, платежеспособности, ликвидности, рентабельности. Оценка экономического потенциала предприятия.

«УФИМСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ АВИАЦИОННЫЙ ТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ»

Кафедра финансов и экономического анализа

Курсовая работа

по дисциплине

«Экономический анализ»

«

Выполнил:

Руководитель:

Федеральное агентство по образованию

Государственное образовательное учреждение высшего профессионального образования

«УФИМСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ АВИАЦИОННЫЙ ТЕХНИЧЕСКИЙ

УНИВЕРСИТЕТ»

Кафедра Финансов и экономического анализа______________________

наименование кафедры

на курсовую работу по дисциплине ____«Экономический анализ»_____

наименование дисциплины

1. Тема курсовой работы Анализ финансового состояния предприятия на примере АНК «Башнефть»

наименование темы 2.Основное содержание:

Введение

1. Оценка имущественного состояния АНК «Башнефть»

1.1 Оценка структуры активов

1.2 Оценка структуры пассивов.

2. Анализ финансовой устойчивости.

2.1Определение типа финансовой устойчивости

2.2Анализ коэффициентов финансовой устойчивости.

3. Оценка платежеспособности.

3.1Оценка ликвидности баланса.

3.2 Оценка коэффициентов ликвидности.

4 Анализ деловой активности.

5.Анализ финансового результата деятельности предприятия.

5.1 Оценка величины прибыли

5.2 Анализ рентабельности.

6. Оценка состояния банкротства

Заключение

Приложения

3. Требования к оформлению

3.1. Пояснительная записка должна быть оформлена в редакторе MicrosoftWord

соответствии с требованиями__________________________________________________

ЕСКД, ЕСПД, ГОСТ, СТП, др

3.2 В пояснительной записке должны содержаться следующие разделы.

Введение

Основная часть

Заключение

Приложения

Список использованной литературы

Дата выдачи _________ Дата окончания _______

Руководитель______________

План выполнения курсовой работы

по дисциплине «Экономический анализ»

на тему « Анализ финансового состояния предприятия на примере АНК «Башнефть»

Введение

Одним из важнейших условий успешного управления финансами предприятия является анализ его финансового состояния. Финансовое состояние предприятия - это экономическая категория, отражающая состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования к саморазвитию на фиксированный момент времени. Финансовое состояние предприятие характеризуется совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и использования его финансовых средств. В рыночной экономике финансовое состояние по сути дела отражает конечные результаты его деятельности, которые интересуют не только работников самого предприятия, но и его партнеров по экономической деятельности, государственные, финансовые, налоговые органы и т.д.

Все это предопределяет важность проведения финансового анализа предприятия и повышает роль такого анализа в экономическом процессе. Анализ является непременным элементом как финансового менеджмента на предприятии, так и его экономических взаимоотношений с партнерами, финансово-кредитной системой.

Финансовый анализ необходим для:

Выявления изменений показателей финансового состояния;

Выявления факторов, влияющих на финансовое состояние предприятия;

Оценки количественных и качественных изменений финансового состояния;

Оценки финансового положения предприятия на определенную дату;

Определение тенденций изменения финансового состояния предприятия; Основные задачи анализа:

1.Своевременное выявление и устранение недостатков в финансовой деятельности и поиск резервов улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности.

2. Прогнозирование возможных финансовых результатов, экономической рентабельности исходя из реальных условий хозяйственной деятельности и наличия собственных и заемных ресурсов, разработка моделей финансового состояния при разнообразных вариантах использования ресурсов.

3. Разработка конкретных мероприятий, направленных на более эффективное использование финансовых ресурсов и укрепления финансового состояния предприятия.

Основными источниками информациидля анализа финансового состояния предприятия служат бухгалтерский баланс, отчеты о прибылях и убытках, о движении капитала, о движении денежных средств и др. формы отчетности, данные первичного и аналитического бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса.

Анализ необходим следующим группам его потребителей: менеджерам предприятий и в первую очередь финансовым менеджерам. Невозможно руководить предприятием и принимать хозяйственные решения, не зная его финансового состояния.

Собственникам, в том числе акционерам. Им важно знать, каковы будут отдача от вложенных в предприятие средств, прибыльность и рентабельность предприятия, а так же уровень экономического риска и возможность потери своего капитала.

Кредиторам и инвесторам. Их интересует, какова возможность возврата выданных кредитов, а так же возможность предприятия реализовать инвестиционную программу.

Поставщики. Для них важна оценка оплаты за поставленную продукцию, выполненные услуги и работы.

Финансовый анализ предприятия включает последовательное проведение следующих видов анализа:

Предварительную (общую) оценку финансового состояния предприятия и изменений его финансовых показателей за отчетный период;

Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия;

Анализ кредитоспособности предприятия и ликвидности его баланса;

Анализ финансовых результатов предприятия;

Анализ оборачиваемости оборотных активов;

Оценку потенциального банкротства.

1 Оценка имущественного состояния АНК «Башнефть» за 2006г

АНК «Башнефть» - Открытое акционерное общество "Акционерная нефтяная компания "Башнефть", отрасль - нефтегазовая отрасль.

Профиль - добыча сырой нефти и нефтяного (попутного) газа. ОАО АНК "Башнефть" разрабатывает нефтяные месторождения на территориях Республики Башкортостан и Ханты-Мансийского автономного округа (ХМАО) РФ. В Республике Башкортостан нефть добывается на 146 месторождений.

Бухгалтерский баланс (приложение 1) служит индикатором оценки финансового состояния организации.

Общую оценку финансового состояния можно проводить непосредственно по балансу.

Из данных таблицы 1 следует, что валюта баланса АНК «Башнефть на конец отчетного периода увеличилась с 71364243 тыс. р. до 77717291 тыс. р. или на 8,9%. Увеличение валюты баланса произошло за счет роста как актива, так и пассива баланса. В целом динамика баланса является позитивной, так как рост показателей свидетельствует о деловой активности организации.

В активе баланса наблюдается увеличение внеоборотных и оборотных активов, темп прироста которых составил 6,5% и 13,7% соответственно.

Рост внеоборотных активов произошло за счет: вложения в нематериальные активы, в основные средства, в незавершенное строительство. Рост внеоборотных активов является положительным для АНК «Башнефть», так как это свидетельствует о расширении инвестиционной деятельности организации.

Увеличение оборотных активов произошел за счет: роста запасов и поступление денежных средств на счета. Повышение доли оборотных активов может говорить не только о расширении масштабов производства, но и замедление их оборота.

В пассиве баланса наблюдается увеличение темпов прироста в разделах капитал и резервы, и краткосрочные обязательства.

Увеличение капитала и резервов произошло, прежде всего, за счет увеличения нераспределенной прибыли. При этом наличие нераспределенной прибыли можно рассматривать как источник пополнения оборотных активов. Рост капитала и резервов является положительным аспектом финансовой устойчивости АНК «Башнефть», его доля в пассиве баланса на конец отчетного периода составила 86,3%, темп прироста 9,1%. Рост краткосрочных обязательств произошел за счет наличия задолженности перед участниками по выплате доходов.

1.1 Оценка структуры активов

Одним из элементов финансовых отчетов служат активы. Активы - это контролируемые организацией ресурсы, использование, которых возможно вызовет в будущем приток экономической выгоды.

В процессе анализа активов в первую очередь, следует изучить изменения в их составе, структуре и динамике и дать им оценки.

Активы организации включают внеоборотные и оборотные активы.

В целом по АНК «Башнефть» за отчетный год наблюдается увеличение внеоборотных и оборотных активов.

Внеоборотные активы составляют большую часть активов, чем оборотные, удельный вес которых составил 67,4% в начале года и 66% на конец года. За отчетный период у АНК «Башнефть» наблюдается увеличение внеоборотных активов на 3167648 тыс. р., темп прироста составил 6,5%. Увеличение внеоборотных активов наблюдается за счет таких статей как нематериальные активы, незавершенное производство, долгосрочные финансовые вложения.

1)Нематериальные активы.

К нематериальным активам АНК «Башнефть» относятся: патенты, лицензии, товарные знаки. Нематериальные активы составляют небольшую часть активов АНК «Башнефть».

За отчетный период у АНК «Башнефть» наблюдается рост нематериальных активов. Если в начале года было 395251 тыс. р., то к концу отчетного периода составила 568383 тыс. р., темп прироста составил 43,8%. Увеличение нематериальных активов для предприятия является положительным, так как это свидетельствует о повышении деловой активности организации.

2)Основные средства.

Основные средства АНК «Башнефть» составляют: земельные участки и объекты природопользования, здания, машины и оборудование. Изменение суммы основных средств может произойти как за счет увеличения(снижения) количества машин и оборудования, зданий сооружений, так и за счет повышения их стоимости по вновь приобретенным фондам и переоценки старых в связи с инфляцией. За отчетный период у АНК «Башнефть» наблюдается изменения, а именно, рост основных средств за счет зданий, машин и оборудования. Если в начале года этот показатель составил 33688108 тыс.р, то в конце года 34920803 тыс.р., темп прироста 3,6%. По земельным участкам и объектам природопользования на начало года данные отсутствуют, а на конец года этот показатель составляет 779 тыс. р. В целом рост основных средств для предприятия является положительным, так как это говорит о деловой активности организации.

3)Незавершенное строительство.

Увеличение доли статьи «Незавершенное строительство» в валюте баланса, и во внеоборотных активах свидетельствует о росте материально-технической базы организации или может также говорить об отвлечении денежных ресурсов в незаконченные строительством объекты, что негативно сказывается на текущем финансовом положении, а снижение говорит о завершении строительства или продажи на сторону. Более детально статью «незавершенное строительство» можно рассмотреть в форме №5, в данном случае дтакая форма отсутствует. Если сумма в статье одна и та же это говорит о замораживании средств. По статье «Незавершенное строительство» у АНК «Башнефть» наблюдается рост незавершенного строительства. Если в начале года данный показатель составлял 4441513 тыс. р., то на конец года 6017340 тыс. р., темп прироста равен 35,4%. Рост незавершенного строительства для АНК «Башнефть» может говорить о росте материально-технической базы, либо об увеличении направления денежных ресурсов для того, чтобы закончить строительство.

4)Долгосрочные финансовые вложения.

Наличие долгосрочных финансовых вложений указывает на инвестиционную направленность вложений организации, вызванную рыночными отношениями.

Долгосрочные финансовые вложения у АНК «Башнефть» на начало отчетного периода составляет 9479507 тыс. р. на конец отчетного периода 9716517 тыс.р., темп прироста равен 2,5%. Рост долгосрочных финансовых вложений для АНК «Башнефть» является положительным. Данный рост говорит об инвестиционной деятельности предприятия, о чем свидетельствует наличие в данной статье пунктов инвестиции в другие организации и прочих долгосрочных финансовых вложений.

5)Отложенные налоговые активы.

У АНК «Башнефть» в балансе присутствует статья «Отложенные налоговые активы», которые на начало года составляли 71274 тыс.р, на конец отчетного периода 53232 тыс.р., т.е. уменьшилось на 18042 тыс.р.

Кроме того, в разделе внеоборотные активы присутствует статья прочие внеоборотные активы.

Оборотные активы составляют меньшую часть активов АНК «Башнефть», чем внеоборотные активы, удельный вес которых в составе активов на начало отчетного периода составляет 32,4% на конец отчетного периода 34%. За отчетный период оборотные активы увеличились на 3185400 тыс. р., темп прироста составил 13,7%. Рост оборотных активов произошел, прежде всего, за счет увеличения показателей таких статей как запасы и денежных средств.

В состав запасов АНК «Башнефть» входят: сырье и материалы, животные на выращивании и откорме, затраты в незавершенном производстве, готовая продукция, товары отгруженные, а также расходы будущих периодов.

В АНК «Башнефть» наблюдается увеличение запасов, если на начало отчетного периода было 5076592 тыс. р., то на конец периода 5108853 тыс.р., темп прироста составил 17%. Увеличение запасов АНК «Башнефть» произошло за счет следующих ее составляющих: сырье и материалы, животные на выращивании и откорме, затраты в незавершенном производстве, а также расходы будущих периодов. Уменьшение наблюдается в разделе готовая продукция и товары для перепродажи, если в начале отчетного периода было 931553 тыс.р., то в конце отчетного периода этот показатель составил 144493 тыс.р., т.е. уменьшилось на 787060 тыс. р. Снижении данного показателя может сказаться на текущую деятельность предприятия. В целом увеличении запасов в АНК «Башнефть» можно оценить как положительно, так и отрицательно. Положительным является, то что предприятие стремится нарастить свой производственный потенциал, стремится за счет вложений в запасы обезопасить денежные средства от обесценивания в следствие высокой инфляции. Увеличение запасов может оцениваться отрицательно, например, свидетельствовать о неэффективности выбранной экономической стратегии.

2)Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям.

За анализируемый период у АНК «Башнефть» налог на добавленную стоимость снизился, если на начало отчетного периода было 4156109 тыс.р., на конец отчетного периода составил 2684695 тыс. р., уменьшение произошло на 1471414 тыс. р. Снижение НДС у АНК «Башнефть» является приемлемым значением, и свидетельствует о возмещении НДС с бюджета.

3)Дебиторская задолженность.

Наличие высокой доли дебиторской задолженности в доли актива баланса свидетельствует о том, что предприятие широко использует для авансирования своих покупателей коммерческий кредит. Кредитуя их, предприятие – продавец фактически делится с ними частью своего дохода. Однако когда платежи продавцу задерживают, он вынужден брать в банках кредиты для финансирования текущей деятельности. На АНК «Башнефть» за отчетной период наблюдается уменьшение дебиторской задолженности. Если дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) на начало года составляло 2544640 тыс.р., то на конец года уменьшилось до 1740683 тыс.р., т.е снизилось на 803957 тыс. р. Кроме того, дебиторская задолженность платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты также снизилась, если на начало отчетного периода было 1086452 тыс.р., то на конец отчетного периода составил 9246222 тыс.р., т.е уменьшилось на 1614230 тыс. р. Наличие дебиторской задолженности на АНК «Башнефть» свидетельствует о том, что покупатели и заказчики задерживают выплату своих долгов предприятию.

4)Краткосрочные финансовые вложения.

Краткосрочные финансовые вложения АНК «Башнефть» составляют: займы предоставляемые организациям на срок менее 12 месяцев и просроченные краткосрочные финансовые вложения. Наличие статьи краткосрочные финансовые вложения свидетельствует о том, что АНК «Башнефть» вкладывает свои финансовые ресурсы, например, в ценные бумаги. За отчетный период у АНК «Башнефть» наблюдается снижение краткосрочных финансовых вложений, так если в начале года было 214895 тыс. р., то в конце года оно составило 24232 тыс. р., т.е уменьшилось на 190663 тыс. р. Снижение краткосрочных финансовых вложений говорит о том, что у предприятия появилась необходимость для погашения своих долгов.

5)Денежные средства.

Статью денежные средства АНК «Башнефть» входят: касса, расчетные счета, валютные счета, прочие денежные средства и документы. За отчетный период на АНК «Башнефть» наблюдается увеличение статьи «Денежные средства», если на начало года было 369429 тыс. р., то на конец года эта цифра выросла до 7602278 тыс. р., увеличение произошло на 7232849 тыс. р.

Таким образом, предварительный анализ активов АНК «Башнефть» позволяет сделать вывод о том, что изменение состава, структуры и динамики активов можно оценить положительно. Однако следует отметить, что структура активов и даже их динамика не дают ответа на вопрос, насколько выгодно для инвестора или кредитора вложение денежных средств в данное предприятие, а лишь характеризует их состояние и наличие средств для погашения долговых обязательств на определенную отчетную дату. Для ответа на данный вопрос целесообразно детально изучить показатели финансовой устойчивости, платежеспособности и ликвидности баланса предприятия.

1.2 Оценка структуры пассивов

Пассив баланса отражает отношения, возникающие в процессе привлечения средств. Пассивы – это источники собственных и заемных средств, вложенных в имущество организации. Анализ состава и структуры пассива позволяет установить возможные причины финансовой неустойчивости предприятия.

В пассив баланса АНК «Башнефть» включаются следующие разделы: капитал и резервы, долгосрочные обязательства, краткосрочные обязательства.

Капитал и резервы составляют большую часть пассива баланса. Удельный вес которого за отчетный период увеличился, но незначительно, если на начало отчетного периода было 61464583 тыс. р., то на конец составил 67108833 тыс. р, удельный вес соответственно 86,1% и 86,3%, темп прироста 9,1%. Высокая доля капитала и резервов в пассиве баланса является положительным для АНК «Башнефть», так как это свидетельствует о финансовой устойчивости предприятия. Рост капитала и резервов произошел за счет увеличения в течение отчетного года нераспределенной прибыли.

В состав раздела капитал и резервы АНК «Башнефть» входят следующие статьи: уставной капитал, добавочный капитал, собственные акции, выкупленные у акционеров, резервный капитал, нераспределенная прибыль(непокрытый убыток).

1)Уставной капитал. На АНК «Башнефть» за отчетный период не наблюдается изменения уставного капитала он составляет 204792 тыс р.

2)Добавочный капитал.

Добавочный капитал как и уставной капитал является частью собственного капитала предприятия. За отчетный период на АНК «Башнефть» наблюдается уменьшение добавочного капитала, но незначительное, если на начало года было 7052659 тыс. р., то на конец года 6979917 тыс. р., в целом уменьшилось на 72742 тыс. р. Причиной снижения добавочного капитала является переоценка основных фондов за отчетный период.

3)Резервный капитал.

Резервный капитал предназначен для покрытия непредвиденных потерь(убытков), а также для выплаты доходов инвесторам, когда не хватает прибыли на эти цели. Основным источником образования резервного капитала служит прибыль. Наличие резервного капитала для АНК «Башнефть» является положительным. За отчетный года резервный капитал организации остался неизменным и составил 30778 тыс. р.

4)Нераспределенная прибыль.

В состав нераспределенной прибыли АНК «Башнефть» входят: нераспределенная прибыль прошлых лет, в том числе использованные на капитальные вложения и использованные на нематериальные активы, а также нераспределенная прибыль отчетного периода, и начисленные в течение года промежуточные дивиденды.

За отчетный период на предприятии наблюдается увеличение нераспределенной прибыли, если на начало года было 54176354 тыс. р., то на конец года составило 59893346 тыс. р., темп прироста составил 10,5%. Увеличение нераспределенной прибыли для АНК «Башнефть» является положительным, так как это свидетельствует о повышении финансовой устойчивости предприятия и независимости организации от заемных и привлеченных средств.

Следующий раздел пассива баланса это долгосрочные обязательства. Долгосрочные обязательства - это займы и кредиты, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты.

За отчетный период на АНК «Башнефть» наблюдается уменьшение долгосрочных обязательств, если на начало периода было 3098719 тыс. р., то на конец периода оно составило 69693 тыс. р. Уменьшение долгосрочных обязательств является положительным, так как это свидетельствует о том, что организация погашает свои обязательства.

На АНК «Башнефть» в состав долгосрочных обязательств входят займы и кредиты, отложенные налоговые обязательства и прочие долгосрочные обязательства.

1)Займы и кредиты.

За отчетный период на предприятии наблюдается рост займов и кредитов, если на начало года было 11485 тыс. р., то на конец года этот показатель составил 68732 тыс. р. Увеличение займов и кредитов для предприятия является положительным, так как это свидетельствует о том, что организации дают кредиты.

2)Отложенные налоговые обязательства.

На АНК «Башнефть» за отчетный период наблюдается уменьшение отложенных налоговых обязательств, если на начало года было 4222 тыс. р., то на конец года оно составило 731 тыс. р. Такое уменьшение для предприятия является положительным, так как это говорит о том, что АНК «Башнефть» выполняет свои налоговые обязательства.

3)Прочие долгосрочные обязательства.

За отчетный период на АНК «Башнефть» наблюдается уменьшение прочих долгосрочных обязательств, если на начало отчетного периода было 3083012 тыс. р., то на конец отчетного периода оно составило 230 тыс. р. Такое снижение для предприятия является положительным, так как свидетельствует о погашении своих обязательств перед кредиторами.

В раздел краткосрочные обязательства баланса АНК «Башнефть» входят следующие статьи: займы и кредиты, кредиторская задолженность(в том числе поставщики и подрядчики, задолженность перед персоналом организации, задолженность по налогам и сборам, задолженность перед дочерними и зависимыми обществами, авансы полученные, прочие кредиторы), задолженность участникам(учредителям) по выплате доходов, доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и прочие краткосрочные обязательства.

На АНК «Башнефть» за отчетный период наблюдается увеличение краткосрочных обязательств в пассиве баланса, если на начало отчетного периода было 6800941 тыс. р., то на конец отчетного периода это значение составило 10538765 тыс. р. Увеличение краткосрочных обязательств на предприятии свидетельствует о том, что предприятие для текущей деятельности берет займы и кредиты.

1)Займы и кредиты.

За отчетный период на АНК «Башнефть» наблюдается уменьшение статьи займы и кредиты, если на начало года было 704294 тыс. р., то на конец года этот показатель составил 27804 тыс. р., в целом уменьшилось на 57257 тыс.р. Такое снижение для предприятия является положительным, так как свидетельствует об уменьшении краткосрочных обязательств.

2)Кредиторская задолженность.

Анализируя кредиторскую задолженность, необходимо учитывать взаимосвзь с дебиторской задолженностью и поэтому их можно сравнить. Превышение кредиторской задолженности над дебиторской означает привлечение дополнительных источников. На АНК «Башнефть» за отчетный период наблюдается снижение кредиторской задолженности, если на начало отчетного периода было 5731259 тыс. р., то на конец года этот показатель составил 4880714 тыс. р. Если сравнить дебиторскую и кредиторскую задолженность предприятия, то мы видим, что кредиторская задолженность не превышает дебиторскую, поэтому для АНК «Башнефть» такой показатель является положительным.

В статье кредиторская задолженность наблюдается увеличение за отчетный период задолженности перед персоналом организации, если на начало года было 110718 тыс. р., то на конец года эта цифра выросла до 172859 тыс. р. Наличие и рост задолженности перед персоналом организации для АНК «Башнефть» является отрицательным, так как такое положение свидетельствует о том, что предприятие не выполняет свои текущие обязательства. Также наблюдается рост задолженности по налогам и сборам, что также является отрицательным для предприятия.

Так анализируя структуру пассива баланса АНК «Башнефть» необходимо отметить как положительный аспект его финансовой устойчивости высокую долю капитала и резервов валюте баланса(свыше 86%), а также снижение кредиторской задолженности.

В целом по результатам проведенного анализа можно отметить улучшение финансового состояния АНК «Башнефть» за анализируемый период.

Таким образом, за отчетный период наблюдается:

2 Анализ финансовой устойчивости

2.1Определение типа финансовой устойчивости

Одна из основных задач анализа финансового состояния – изучение показателей, характеризующих его финансовую устойчивость. Финансовая устойчивость – одна из важнейших характеристик оценки финансового состояния организации.

Цель анализа финансовой устойчивости заключается в оценке способности организации погашать свои обязательства и сохранять права владения в долгосрочной перспективе. Финансовая устойчивость предприятия характеризуется системой абсолютных и относительных показателей.

Существует 4 типа финансовой устойчивости:

1)Абсолютная финансовая устойчивость – это финансовое состояние организации, при котором выполняются следующие условия:

СОС > Зп, СДИ > Зп, ОИ > Зп;

СОС – собственные оборотные средства;

СДИ – собственные и долгосрочные источники формирования запасов;

ОИ – основные источники формирования запасов;

2)Нормальная финансовая устойчивость – это состояние гарантирующее платежеспособность организации:

СОС < Зп, СДИ > Зп, ОИ > Зп;

3)Неустойчивое финансовое состояние – нарушение платежеспособности, но сохраняет возможность восстановления равновесия за счет сокращения дебиторской задолженности:

СОС < Зп, СДИ < Зп, ОИ > Зп;

4)Предкризисное финансовое состояние – характеризуется полной зависимостью организации от заемных источников финансирования:

СОС < Зп, СДИ < Зп, ОИ < Зп;

Определим тип финансовой устойчивости АНК «Башнефть» за отчетный период, для этого построим таблицу 1.

Таблица 2 Абсолютные показатели финансовой устойчивости АНК «Башнефть» за 2006 г.

№	Показатели баланса	Код строки	Значения		Изменения тыс.р.
			На начало отчетного периода тыс.р	На конец отчетного периода тыс. р.
1	Собственный капитал	490	61464583	67108833	+5644250
2	Внеоборотные активы	190	48139821	51307469	+3167648
3	Собственные оборотные средства(СОС)	490-190	13324762	15801364	+2476602
4	Долгосрочные заемные средства	590	3098719	69693	-3029026
5	Краткосрочные заемные средства	610	704294	27804	-676490
6	Собственные и долгосрочные источники формирования запасов(СДИ)	стр.3+стр.4	16423481	15871057	-552424
7	Общая величина источников в формировании запасов (ОИ)	стр.3+стр.4+стр.5	17127775	15898861	-1228914
8	Запасы и НДС(Зп)	210+220	9232701	7793548	-1439153
9	Излишек(недостаток) собственных средств	стр.3-стр.4	4092061	8007816	+3915755
10	Излишек(недостаток) всех источников формирования запасов	стр.3+стр.4-стр.8	7190780	8077509	+886729
11	Излишек(недостаток) общей величины источников формирования запасов	стр.7-стр.8	7895074	8105313	+210239
12	Тип финансовой устойчивости	-		Абсолютная финансовая устойчивость	-

Данные таблицы 2 показывают, что на начало и конец отчетного периода АНК «Башнефть» находится в абсолютной финансовой устойчивости. Так как при определении типа финансовой устойчивости выполнились следующие условия:

1) СОС > Зп;

За отчетный период на АНК «Башнефть» произошло увеличение собственных оборотных средств(СОС), если в начале отчетного периода было 13324762 тыс. р., то к концу отчетного периода этот показатель составил 15801364 тыс.р., увеличилось на 2476602 тыс. р. Рост собственных оборотных средств обусловлено увеличением внеоборотных активов и собственного капитала предприятия за отчетный период на 5644250 тыс.р. и 3167648 тыс.р. соответственно. Запасы и НДС за отчетный период на предприятии уменьшились, если в начале отчетного периода было 9232701 тыс. р., то к концу периода показатель составил 7793548 тыс.р., снижение составило 1439153 тыс. р. Таким образом, величина СОС как в начале года, так и в конце года больше, чем величина запасов и НДС, т.е. выполняется 1-ое условие.

2)СДИ > Зп;

Значения собственных и долгосрочных источников формирования запасов на АНК «Башнефть» в начале года было 16423481тыс.р., в конце года этот показатель составил 15871057 тыс.р. А величина запасов и НДС 9232701 тыс.р. и 7793548 тыс. р. соответственно, т.е. выполняется условие СДИ > Зп;

3) ОИ > Зп

Общая величина источников в формировании запасов на АНК «Башнефть» на начало года было 17127775 тыс. р., а в конце года составило 15898861 тыс.р. А величина запасов и НДС 9232701 тыс.р. и 7793548 тыс. р. соответственно, т.е. выполняется условие ОИ > Зп;

В процессе изучения хозяйственной деятельности предприятия важно также установить относительные показатели финансовой устойчивости. Далее проведен анализ коэффициентов финансовой устойчивости.

2.2 Анализ коэффициентов финансовой устойчивости

Финансовые коэффициенты рыночной устойчивости во многом базируются на показателях рентабельности предприятия, эффективности управления и деловой активности. Их рассчитывают на определенную дату составления баланса и рассматривают в динамике, сравнивают с рекомендуемыми значениями, с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми показателями.

В таблице 3 представлены относительные показатели финансовой устойчивости АНК «Башнефть».

Таблица 3 Относительные показатели финансовой устойчивости АНК «Башнефть» за 2006 г.

№	Название показателя	Значения
		На начало года	На конец года
1	Коэффициент автономии	0,86	0,86	-	Более 0,5
2	Коэффициент заемного капитала	0,14	0,14	-	Менее 0,5
3	Коэффициент финансовой зависимости	0,15	0,15	-	Менее 0,7
4	Коэффициент долгосрочной финансовой зависимости	0,9	0,8	-0,1	-
5	Коэффициент обеспеченности долгосрочных инвестиций	0,78	0,76	-0,02	-
6	Коэффициент структуры долгосрочных вложений	0,0002	0,0013	0,0011	-
7	Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	0,57	0,59	0,02	Более 0,2
8	Коэффициент маневренности	0,21	0,23	0,02	0,2-0,5

По данной таблице можно сделать следующие выводы:

1)Коэффициент автономии характеризует структуру финансовых источников организации и его финансовую независимость. Рекомендуемое значение коэффициента автономии выше 0,5 (50%), превышение указывает на укрепление финансовой независимости от внешних источников. На АНК «Башнефть» коэффициент автономии составляет 0,86 (86 %), в начале и в конце отчетного периода. Данные цифры свидетельствуют о том, что на предприятии доля собственного капитала составляет 86%. Это значение больше 50%, что для АНК «Башнефть» является положительным, так как это показывает финансовую независимость предприятия, возможность за счет собственных средств погасить свои долговые обязательства.

2)Коэффициент заемного капитала отражает долю заемных средств в источниках финансирования. Коэффициент заемного капитала составил на АНК «Башнефть» 0,14, который остался неизменным в течение отчетного периода. Данное значение свидетельствует о том, что в источниках финансирования предприятия доля заемных средств составляет 14%.

3)Коэффициент финансовой зависимости свидетельствует в какой степени предприятие зависит от источников финансирования, т.е. сколько заемных средств привлекло предприятие на 1 рубль собственного капитала. Коэффициент финансовой зависимости АНК «Башнефть» составил 0,15(15%) на начало и конец года, это соответствует рекомендуемому значению, т. е. предприятие финансово устойчиво и сможет погасить кредиторскую задолженность.

4)Коэффициент долгосрочной финансовой зависимости показывает степень независимости предприятия от краткосрочных заемных источников финансирования. На АНК «Башнефть» в начале года коэффициент долгосрочной финансовой зависимости составил 0,9(90%), на конец года значение уменьшилось до 0,8(80%).

5)Коэффициент обеспеченности долгосрочных инвестиций показывает долю инвестированного капитала, иммобилизованного в основные средства. На АНК «Башнефть» данный коэффициент на начало отчетного периода было 0,78(78%), на конец отчетного периода составило 0,78(78%). Рекомендуемая величина для коэффициента обеспеченности долгосрочными инвестициями составляет более 0,2. На АНК «Башнефть» величина данного коэффициента больше рекомендуемого значения, что является положительным для организации.

6)Коэффициент структуры долгосрочных вложений показывает какая часть внеоборотных активов профинансирована за счет долгосрочных заемных средств. На АНК «Башнефть» значение на начало года составило 0,0002(0,02%), на конец года 0,0013(0,13%), данные цифры свидетельствуют о том, что предприятие в конце года свои активы увеличила за счет долгосрочных заемных средств(н-р, приобрела сырье и материалы, увеличила расходы в незавершенном строительстве).

7)Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами характеризует наличие собственных оборотных средств, необходимых для финансовой устойчивости предприятия. Значение коэффициента на АНК «Башнефть» составили на начало года 0,57(57%), на конец года 0,59(59%). Рекомендуемая величина составляет более 0,2. Данные цифры свидетельствуют о том, что более 50% АНК «Башнефть» обеспечено собственными оборотными средствами, что является для предприятия положительным.

8)Коэффициент маневренности показывает какую долю занимает собственный капитал, инвестированный в оборотные средства в общей сумме собственного капитала предприятия. Чем ближе значение показателя к верхней границе, тем больше возможности финансовой маневренности у предприятия. АНК «Башнефть» данный коэффициент составляет 0,21(21%) в начале года и в конце 0,23(23%). Такие значения свидетельствуют о том, что доля собственного капитала инвестированного в оборотные средства практически не изменилось.

Таким образом, проведенный анализ показал, что АНК «Башнефть» по типу финансовой устойчивости относится к «абсолютной финансовой устойчивости» как вначале отчетного периода, так и в конце отчетного периода. Относительные показатели(коэффициенты) имеют значения равные или близкие к рекомендуемым.

3 Оценка платежеспособности

3.1 Оценка ликвидности баланса

От степени ликвидности баланса зависит платежеспособность. Ликвидность характеризует не только текущее состояние, но и перспективное.

Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с источниками формирования активов по пассиву, которые группируются по степени срочности погашения.

Активы подразделяются на 4 группы:

Наиболее ликвидные активы(А 1) - деньги и краткосрочные финансовые вложения;

Быстро реализуемые активы (А 2) - состоящая из дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты;

Медленно реализуемые активы(А 3) – запасы;

Трудно реализуемые активы(А 4) – активы, которые приобретались для длительного использования;

Пассивы группируют следующим образом:

Наиболее срочные обязательства(П 1) – кредиторская задолженность и ссуды, не погашенные в срок;

Краткосрочные пассивы(П 2) – краткосрочные заемные средства, задолженности участникам по выплатам доходов,

Долгосрочные пассивы(П 3) – долгосрочные обязательства(статьи раздела IV баланса);

Постоянные пассивы(П 4) – собственные средства, статьи раздела IIIбаланса, статья «Доходы будущих периодов» раздела Vбаланса.

Для определения ликвидности баланса надо сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения:

А 1 > или = П 1

А 2 > или =П 2

А 3 > или =П 3

А 4 < или =П 4

Строгое соблюдение первых трех условий говорит о том, что баланс является абсолютно ликвидным.

В таблице 4 представлены значения, по которым далее проведен анализ ликвидность баланса АНК «Башнефть» за 2006г.

Таблица 4 Анализ ликвидности баланса АНК «Башнефть» за 2006г.

Актив	Код строки баланса	Значения					Код строки баланса	Значения		Платежный излишек или недостаток
		На начало периода		На конец периода				На начало периода	На конец периода	На начало периода	На конец периода
1	2	3		4	5		6	7	8	9	10
Текущая ликвидность
А 1 наиболее ликвидные активы	260+250	584324	7626510			П 1 наиболее срочные пассивы	620+660	5731259	4880714	-5146935	2745796
А 2 быстро реализуемые активы	240+270	10862757	9249081			П 2 краткосрочные пассивы	610+630	704294	5311449	10158463	3937632
Итого	11447081	16875591			6435553	10192163	5011528	6683428
Перспективная ликвидность
А 3 медленно реализуемые активы	210+220+230+140	21256848	19250748			П 3 долгосрочные пассивы	590	3098719	69693	18158129	19181055
А 4 трудно реализуемые активы	190-140	38660314	41590952			П 4 постоянные пассивы	490+640+650	61829971	67455435	-23169657	-25864483
Итого	59917162	60841700			64928690	67525128	-5011528	-6683428
Всего	71364243	77717291			71364243	77717291	0	0

Из данных таблицы видно, что баланс не является абсолютно - ликвидным.

Первое условие(А 1 > П 1) не выполняется на начало года, наблюдается увеличение платежного недостатка, что является отрицательным. Это говорит о том, что у предприятия в начале года было недостаточно активов, которые могли бы в краткий срок покрыть возникающие краткосрочные обязательства(ссуды, кредиторскую задолженность). На конец года первое условие выполняется. Это говорит о том, что у АНК «Башнефть» к концу года активы увеличились, которые в случае необходимости смогут покрыть краткосрочные обязательства.

Второе условие (A 2 > П 2)выполняется на начало и на конец года. На конец года платежный излишек уменьшился и составил -6220831 (3937632-10158463).

Третье условие(А 3 >П 3) на начало года не выполняется. В начале года у предприятия долгосрочных обязательств(займы и кредиты, отложенные налоговые обязательства) было больше, медленно реализуемые(запасы) активов тоже было много. Это говорит о том, что предприятие недостаточно быстро реализовало свои запасы, чтобы расплатиться со своими долгосрочными обязательствами. К концу года это условие выполняется и платежный излишек увеличился на 1022926 тыс. р(19181055-18158129).

Четвертое условие, характеризующее минимальную финансовую устойчивость, выполняется как на начало года, так и на конец отчетного периода.

Сопоставление результата ликвидности по первым двум группам характеризует текущую ликвидность: на АНК «Башнефть» на начало года текущий платежный излишек составил 5011528 тыс. р.(-5146935+10158463), на конец года 6683428 тыс. р(2745796+3937632).

Перспективная ликвидность характеризуется, прежде всего, по третей группе платежным недостатком: на АНК «Башнефть» на начало года сумма платежного недостатка составил -5011528, и на конец года -6683428.

3.2 Оценка коэффициентов ликвидности

Показатели ликвидности применяются для оценки способности организации выполнять свои краткосрочные обязательства. Они дают представление о платежеспособности организации не только на данный момент, но и в случае чрезвычайных происшествий.

Общую оценку платежеспособности дает коэффициент текущей ликвидности, который часто называют коэффициентом покрытия. Он характеризует в какой степени все краткосрочные обязательства обеспечены оборотными активами.

Следующий коэффициент, это коэффициент быстрой ликвидности(коэффициент промежуточной платежеспособности), позволяет говорить о возможностях предприятия погасить краткосрочные обязательства имеющимися денежными средствами.

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить в ближайшее время.

Таблица 5 Относительные показатели ликвидности АНК «Башнефть» за 2006г.

Как видно из таблицы 5 на АНК «Башнефть» значение коэффициента текущей ликвидности на начало отчетного периода составил 3,5, а на конец отчетного периода 2,5, этот коэффициент за отчетный период уменьшился на 1. Рекомендуемая величина составляет 1,0-2,0. На АНК «Башнефть» значение данного коэффициента выше рекомендуемого значения. Высокое значение коэффициента текущей ликвидности говорит о том, что предприятию необходимо систематически работать с дебиторами, чтобы обеспечить ее преобразование в денежные средства.

Значение коэффициента быстрой ликвидности на АНК «Башнефть» составляет на начало отчетного периода 2,8, на конец отчетного периода 2. Рекомендуемое значение 0,8-1,0. На АНК «Башнефть» значение коэффициента быстрой ликвидности выше рекомендуемых значений, однако к концу отчетного периода наблюдается уменьшение его значения.

Значение коэффициента быстрой ликвидности на АНК «Башнефть» на начало отчетного периода составляет 0,09, на конец отчетного периода 0,7. Рекомендуемое значение от 0,1 до 0,4. На предприятии за отчетный период наблюдается увеличение значения коэффициента быстрой ликвидности на 0,61.

В целом рост показателей в динамике на предприятии можно оценить положительно. Кроме того при использовании данных коэффициентов следует учитывать специфичность конкретных условий и особенности деловой активности отдельного предприятия. Относительные показатели ликвидности необходимо сравнивать в динамике, со среднеотраслевыми показателями, показателями конкурирующих предприятий.

4 Анализ деловой активности

Деловую активность предприятия измеряют с помощью системы количественных и качественных критериев.

Качественные критерии – широта рынка сбыта товаров, деловая репутация предприятия, его конкурентоспособность и т.д. эти критерии целесообразно сравнивать с параметрами конкурентов.

Количественные критерии деловой активности характеризуются абсолютными и относительными показателями. Абсолютные показатели целесообразнее сравнивать в динамике за ряд периодов(квартал, лет).

Относительные показатели деловой активности характеризуют эффективность использования ресурсов(имущества) предприятия.

Таблица 6 Относительные показатели деловой активности АНК «Башнефть» за 2006г.

№	Название показателя	Значения		Изменения	Длительность 1-го оборота в днях		Изменения
		Начало года	Конец года		Начало года	Конец года
1	Оборачиваемость активов	1,4	0,9	-0,5	260,7	405,5	+144,8
2	Оборачиваемость запасов	12,3	20,7	+8,4	29,6	17,6	-11,9
3	Оборачиваемость дебиторской задолженности	7,4	6,7	-0,7	49,3	54,4	+5,1
5	Средний возраст запасов	-	-	-	36,3	43,5	+7,2
6	Операционный цикл	-	-	-	85,6	97,9	+12,3
7	Оборачиваемость готовой продукции	107,8	514	+406,2	3,3	0,7	-2,6
8	Оборачиваемость собственного капитала	1,6	1,1	-0,3	228,1	331,8	+103,7
9	Оборачиваемость общей(кредиторской) задолженности	10,5	7,2	-3,3	34,7	50,6	+15,9

Таким образом, по относительным показателям можно сделать следующие выводы:

Коэффициент оборачиваемости активов измеряет оборачиваемость средств, вложенных в активы, и показывает эффективно ли используются активы для получения дохода и прибыли. На АНК «Башнефть» за отчетный период составляет 1,4 на начало года и 0,9 на конец года. Коэффициент оборачиваемости активов уменьшился на 0,5, что привело к замедлению их оборачиваемости на 144,8 дней(405,5-260,7), что является отрицательным для предприятия.

Коэффициент оборачиваемости запасов показывает скорость реализации запасов. В течение анализируемого периода, скорость реализации запасов на АНК «Башнефть» увеличилась на 8,4, что привело к ускорению их оборачиваемости на 11,9 дня, если в начале года длительность оборотов запасов было 29,6 дней, то к концу года составила 17,6 дней. Увеличение скорости реализации запасов для предприятия является положительным, так как это свидетельствует об активности текущей деятельности.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности показывает сколько раз в год взыскивается дебиторская задолженность. На АНК «Башнефть» коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности за отчетный период уменьшился на 0,7, если в начале отчетного периода было 7,4, то в конце отчетного периода показатель составил 6,7, что привело к замедлению оборачиваемости дебиторской задолженности на 5,1 день(54,4-49,3), что в свою очередь свидетельствует об ухудшении работы с дебиторами.

Средний возраст запасов свидетельствует как долго держались запасы. У АНК «Башнефть» средний возраст запасов увеличился с 36,3 до 43,5, т.е запасы задерживаются на 7,2 дня, что для предприятия нежелательно.

Операционный цикл показывает какое количество дней необходимо для превращения запасов и дебиторской задолженности в денежные средства. У АНК «Башнефть» этот цикл составил 85,6 дней в начале года и 97,9 дней в конце года, т.е. наблюдается замедление операционного цикла на 12,3 дня, что для предприятия является нежелательным.

Оборачиваемость готовой продукции показывает как долго деньги связаны в готовой продукции. На АНК «Башнефть» оборачиваемость готовой продукции на начало года было 3,3 дня, в конце года этот показатель уменьшился на 2,6 и составил 0,7 дней. Ускорение оборачиваемости готовой продукции для предприятия является положительным.

Оборачиваемость собственного капитала показывает скорость оборота собственного капитала, его активность. На АНК «Башнефть» коэффициент оборачиваемости собственного капитала составило на начало отчетного периода 1,6 на конец отчетного периода 1,1, т.е идет уменьшение на 0,3, что привело к замедлению оборачиваемости собственного капитала на 103,7 дня (331,8-228,1).

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности показывает сколько требуется оборотов для оплаты всей задолженности. На АНК «Башнефть» этот коэффициент составляет 10,5 в начале года и 7,2 в конце года, т.е идет уменьшение кредиторской задолженности на 3,3 пункта, что в свою очередь привело к увеличению оборачиваемости кредиторской задолженности на 15,9 дней(50,6-34,7).

5 Анализ финансового результата деятельности предприятия

5.1 Оценка величины прибыли

Прибыль - важнейший показатель, характеризующий финансовый результат деятельности предприятия.

Прибыль выступает одним из основных источников ресурсов расширенного воспроизводства и формирования бюджетов всех уровней.

Изучение каждого элемента прибыли имеет важное значение для дирекции предприятия, его учредителей, акционеров и кредиторов.

Таблица 7 Состав, структура и динамика финансовых результатов АНК «Башнефть» за 2006г.

№	Показатель	Абсолютная величина в тыс. р		Изменения(+ -)	Удельный вес %
		За предыдущий год	За отчетный период		За предыдущий год	За отчетный год	Отклонения
1	Выручка о продажи товаров	74277386	100455585	+26178199	100,0	100,0	-
2	Себестоимость проданных товаров	43018673	51348903	+8330230	57,9	51,1	-6,8
3	Валовая прибыль	31258713	49106682	+17847969		48,8	+6,8
4	Коммерческие расходы	19968706	33535229	+13566523	26,8	33,3	+6,5
5	Управленческие расходы	-	-	-	-	-	-
6	Прибыль(убыток)от продаж	11290007	15571453	+4281446	15,1	15,5	+0,4
7	Прочие доходы	32564622	56684902	+24120380	43,8	56,4	+12,6
8	Прочие расходы	34112376	57428915	+23316536	45,9	57,1	+11,2
9		10181533	16187344	+6005811	13,7	16,1	+2,4
10	Отложенные налоговые активы	-42406	-18544	-60950	-0,05	-0,01	-0,06
11		-1528	-3544	-5072	-0,002	-0,003	-0,005
12	Текущий налог на прибыль	2589179	4410172	+1820993	3,4	4,3	+0,9
13	Чистая прибыль(убыток) отчетного периода	7771265	11479384	+3708119	10,4	11,4	+1

Как видно из таблицы 7 выручка от продажи товаров на АНК «Башнефть» за отчетный период увеличилась на 26178199 тыс.р., если в начале отчетного периода было 74277386 тыс. р. в конце отчетного периода выручка от продажи товаров составила 100455585 тыс. р., что является положительным для предприятия.

Себестоимость проданных товаров за отчетный период на АНК «Башнефть» увеличилась, если в начале года было 43018673 тыс.р., то в конце года составило 51348903 тыс.р., удельный вес составил 57,9% и 51,1% соответственно.

Валовая прибыль на АНК «Башнефть» за отчетный период увеличился, если в начале года было 31258713 тыс.р., то на конец года составило 49106682 тыс.р. Удельный вес валовой прибыли за отчетный период вырос на 6,8 %, если в начале года было 42%, то к концу года этот показатель составил 48,8%, что является положительным для предприятия.

Коммерческие расходы – расходы, понесенные организацией при продажи продукции. На промышленных предприятиях к ним относят затраты, связанные со сбытом продукции. Это расходы на рекламу, представительские расходы, комиссионные сборы и аналогичные по назначению расходы. На АНК «Башнефть» за отчетный период наблюдается увеличение коммерческих расходов на 13566523 тыс.р., если в начале года было19968706 тыс.р., то в конце года показатель составил 33535229 тыс.р. Удельный вес вырос на 6,5%.

Управленческие расходы – это общехозяйственные расходы, расходы по оплате информационных, аудиторских и консультационных услуг. На АНК «Башнефть» в отчете о прибылях и убытках информация по управленческим расходам не представлена.

Прибыль от продаж за отчетный период на АНК «Башнефть» увеличился незначительно на 0,4%.

За отчетный период на АНК «Башнефть» наблюдается увеличение прочих доходов на 12,6%, если в начале отчетного периода было 32564622 тыс. р., то в конце отчетного периода этот показатель составил 56684902 тыс.р., рост произошел на 24120380 тыс.р.

На АНК «Башнефть» за отчетный период наблюдается увеличение прочих расходов на 11,2% или на 23316536 тыс. р.

Прибыль до налогообложения на АНК «Башнефть» составил в начале года 10181533 тыс.р., в конце года 16187344 тыс.р., наблюдается увеличение на 2,4%.

На АНК «Башнефть» за отчетный период наблюдается уменьшение отложенных налоговых активов на 0,06%.

Кроме того на предприятии наблюдается рост отложенных налоговых обязательств, если в начале отчетного периода было 1528 тыс.р., то в конце отчетного периода этот показатель увеличился и составил 3544 тыс.р.

На АНК «Башнефть» за отчетный период наблюдается увеличение текущего налога на прибыль, если в начале отчетного периода этот показатель составлял 2589179 тыс.р., то в конце отчетного периода этот показатель составил 4410172 тыс.р., в целом выросло на 0,9%.

Чистая прибыль на АНК «Башнефть» за отчетный период увеличилась с 7771265 тыс.р., до 11479384 тыс.р. или на 3708119 тыс.р.

5.2 Анализ рентабельности

Относительными показателями, характеризующими эффективность бизнеса организации, являются коэффициенты рентабельности. Под рентабельностью понимают способность организации получить достаточно прибыли, чтобы сохранить вложенный капитал и привлечь новый.

Таблица 8 Показатели рентабельности АНК «Башнефть».

1)Рентабельность активов показывает насколько эффективно предприятие использует активы. На АНК «Башнефть» данный показатель на начало года составил 0,14, на конец года 0,1, изменения составили 0,04. Этот коэффициент показывает, какую прибыль получает предприятие с каждого 1 рубля, вложенного в совокупные активы.

Рентабельность собственного капитала свидетельствует об эффективности использования собственного капитала, т.е. какую величину прибыли предприятие получило на 1 руб. собственного капитала. У АНК «Башнефть на 1 рубль собственного капитала приходится 0,17 прибыли в конце года и 0,12 прибыли в начале года.

Рентабельность реализации показывает какова прибыль от операционной деятельности. На АНК «Башнефть» данный коэффициент на начало отчетного периода и на конец отчетного периода составила 0,15.

Рентабельность инвестируемого капитала у АНК «Башнефть» возросла с 0,12 в начале года до 0,17 на конец года.

Рентабельность текущих затрат уменьшилась за отчетный период по сравнению с предыдущим периодом на 0,35.

6 Оценка состояния банкротства

Под банкротством понимается признанная арбитражным судом или объявленная должником неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей.

Первые сигналы надвигающегося банкротства - резкие изменения в структуре баланса и отчета о прибылях и убытках.

Распоряжением Федерального управления по делам о банкротстве при Госкомимуществе России от 12.08.1994г. №31 были утверждены Методические положения по оценке финансового состояния предприятий.

По данной методике анализ и оценку структуры баланса проводят на основании коэффициента текущей ликвидности и коэффициента обеспеченности собственными средствами.

1)коэффициент текущей ликвидности на конец отчетного периода имеет значение менее 2;

2)коэффициент обеспеченности собственными средствами менее 0,1.

По данной методике у АНК «Башнефть» получаются следующие величины:

Коэффициент текущей ликвидности равен в начале года 3,5 в конце года 2,5, отвечает нормативному значению.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами в начале года составил 0,57 в конце года 0,59, отвечает нормативному значению.

В практике оценки финансовой несостоятельности отечественных организаций нередко применяются зарубежные методики. Чаще всего для оценки вероятности банкротства организации используются предложенные американским экономистом Э.Альтманом Z-модели.

Самая простая это двухфакторная модель:

Z= - 0,3877-1,0736K n =0,0579K фз

Z – итоговый показатель вероятности банкротства;

K n – коэффициент покрытия;

K фз – коэффициент финансовой зависимости;

Для организаций, у которых Z=0, вероятность банкротства равна 50%. Если Z>0 то вероятность банкротства меньше 50% и далее снижается по мере уменьшения значения Z. Если Z<0, то вероятность банкротства больше 50%и возрастает с ростом значения Z.

Рассмотрим данную модель для АНК «Башнефть»:

1) -на начало года

Z=-0,3877-1,0736*3,5=0,0579*0,15

Z=-4,1453=0,008685

2)-на конец года

Z=-0,3877-1,0736*2,5=0,0579*0,15

По полученным данным можно сделать вывод, что Z<0, вероятность банкротства АНК «Башнефть» в 2006 году составляет более 50%.

Для более точного прогноза рассмотрим пятифакторную модель:

Z = 0,717 Х1 + 0,847 Х2, + 3,107 Х3 + 0,42 Х4 + 0,995 Х5

где X1 = (Текущие активы - Текущие пассивы) / Объем активов;

X2 = Нераспределенная прибыль / Объем активов;

X3 = Балансовая прибыль / Объем активов;

X4 = Курсовая стоимость акций / Заемные средства;

X5 = Чистая выручка от реализации / Объем актива.

X1, X2, X3 и X4 выражаются в процентах.

Z < 1,81 - вероятность банкротства очень высока;

1,81 < Z < 2,765 - вероятность банкротства средняя;

2,765 < Z < 2,99 - вероятность банкротства невелика;

Z > 2,99 - вероятность банкротства ничтожна.

По пятифакторной модели получились следующие значения:

1)на начало отчетного периода Z=1,04642, т.е. Z < 1,81

2)на конец отчетного периода Z=1,30946, т.е. Z<1,81

Таким образом по пятифакторной модели Альтмана вероятность банкротства АНК «Башнефть» за 2006г. высокая.

Следует отметить, что данные модели не учитывают специфики российской экономики.

Заключение

Таким образом, на АНК «Башнефть» за отчетный период наблюдается:

Увеличение валюты баланса в конце отчетного периода по сравнению с началом.

Превышение темпов прироста оборотных активов над темпами прироста внеоборотных активов;

Наличие собственного капитала организации и высокую его долю в пассиве баланса, что свидетельствует о финансовой устойчивости предприятия за анализируемый период.

Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости АНК «Башнефть» показал, что на начало отчетного периода, и на конец отчетного периода предприятие относится к абсолютно - финансово устойчивой категории.

Проведенный анализ ликвидности баланса показал, что баланс предприятия не является абсолютно-ликвидным.

Рентабельность инвестируемого капитала у АНК «Башнефть» возросла с 0,12 в начале года до 0,17 на конец года. Рентабельность текущих затрат уменьшилась за отчетный период по сравнению с предыдущим периодом на 0,35.

Оценка состояния банкротства показал, что у АНК «Башнефть» вероятность банкротства высокая.

Рекомендации по стабилизации финансово-хозяйственной деятельности, повышения доходности и рентабельности АНК «Башнефть»

Основными источниками увеличения прибыли являются увеличение объема реализации продукции, снижение ее себестоимости, повышение качества товарной продукции, реализация ее на более выгодных рынках сбыта и т.д.

Освоение резервов роста прибыли на имеющихся производственных мощностях без дополнительных капитальных вложений, а следовательно и без увеличения суммы постоянных затрат, позволит увеличить не только рентабельность работы предприятия, но и запас его финансовой прочности

Исходя из анализа финансового состояния предприятия, проведенного в данной курсовой работе можно сказать, что предприятие финансово устойчиво. Хотя уровень некоторых показателей низок, все же они имеют тенденцию к увеличению, следовательно, у предприятия имеется возможность укрепить свое финансовое положение.

По результатам анализа должна быть разработана программа финансового оздоровления предприятия с целью недопущения банкротства и вывода его из зоны высокого риска банкротства путем комплексного использования внутренних и внешних резервов.

Направления финансовой стабилизации предприятия:

Наиболее полное использование находящихся в его распоряжении ресурсов, использование выявленных резервов по производству на имеющемся у негооборудовании дополнительной продукции, т.к. увеличение выпуска продукции снижает издержки на единицу продукции, снижается себестоимость, что ведет к увеличению прибыли от реализации продукции. Дополнительное производство рентабельной продукции уже само по себе дает дополнительную прибыль. Таким образом, при увеличении выпуска и, соответственно, реализации рентабельной продукции увеличивается прибыль в расчете на единицу продукции, а также увеличивается количество реализуемой продукции, каждая дополнительная единица которой увеличивает общую сумму прибыли.

Улучшение уровня организации производства, имеющее своей цельюликвидировать нерациональные издержки;

Слаженная работа всех составляющих производственного процесса(основного, вспомогательного, обслуживающего производства).

Оптимизация структуры сбыта, при проведении которой удельный вес продукции, реализуемой по договорным, более высоким ценам, должен увеличиться до своего максимального уровня, соответственно, доля продукции, реализуемой предприятием другим организациям по взаимозачетам по более низким ценам, должна снизиться до минимального уровня.

Одним из основных и наиболее радикальных направлений финансовой стабилизации предприятия является поиск внутренних резервов по увеличению прибыльности производства, и достижению безубыточной работы за счет более полного использования производственной мощности. Повышения качества и конкурентоспособности продукции, снижения ее себестоимости, рационального использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов, диверсификация производства по основным направлениям хозяйственной деятельности, когда вынужденные потери по одним направлениям покрываются прибылью от других, сокращения непроизводительных расходов и потерь.

Приложение 1.

Бухгалтерский баланс

Организация АНК «Башнефть»

Вид деятельности СВОД

Единица измерения: тыс. руб.

Местонахождение: 450045, Уфа - 45

АКТИВ	Код строки	На начало отч. периода	На конец отч. периода
1	2	3
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы (04,05)	110	395251	568383
в том числе: патенты лицензии, товарные знаки (знаки обслуживания), иные, аналогичные с перечисленными, права и активы	111	395243	568383
Основные средства (01, 02. 03)	120	33688108	34921582
в том числе: земельные участки и объекты природопользования	121	-	779
здания машины оборудование	122	33688108	34920803
Незавершенное строительство (07, 08, 16, 61)	130	4441513	6017340
Доходные вложения в материальные ценности (03)	-	-
Долгосрочные финансовые вложения (58, 59)	140	9479507	9716517
В том числе: Инвестиции в дочерние общества	141	-	-
Инвестиции в другие организации	142	9350830	9534579
Прочие долгосрочные финансовые вложения	143	128677	181938
Отложенные налоговые активы	145	71274	53232
Прочие внеоборотные активы	150	64168	30415
ИТОГО по разделу I	190	48139821	51307469
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы	210	5076592	5108853
в том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности (10, 14, 16)	211	3590686	4201796
животные на выращивании и откорме	212	28071	42019
затраты в незавершенном производстве (20,21,23,29,44,46)	213	324730	477838
готовая продукция и товары для перепродажи (16,41,43)	214	931553	144493
товары отгруженные (45)	215	-	18
расходы будущих периодов (97)	216	201552	242689
прочие запасы и затраты	217	-	-
НДС по приобретенным ценностям (19)	220	4156109	5684695
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	230	2544640	1740683
В том числе: Покупатели и заказчики	231	2494625	1611398
Прочие дебиторы	235	50015	129285
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	240	10860	9246222
в том числе покупатели и заказчики (62,63,76)	241	4875096	5064637
задолженность дочерних и зависимых обществ	243	-	-
авансы выданные (60)	245	5191401	2726364
прочие дебиторы	246	793955	1455221
Краткосрочные финансовые вложения (58,59)	250	214895	24232
В том числе: Займы, предоставленные организациям на срок менее 12 месяцев	251	214461	23348
Прочие краткосрочные финансовые вложения	253	434	884
Денежные средства	260	369429	7602278
в том числе: касса (50)	261	186	299
расчетные счета (51)	262	363526	6183868
валютные счета (52)	263	5705	1418014
Прочие оборотные активы	270	2305	2859
ИТОГО по разделу II	290	23224422	26409822
БАЛАНС	300	71364243	77717291
ПАССИВ
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал (80)	410	204792	204792
Собственные акции выкупленные у акционеров	411	-	-
Добавочный капитал (83)	420	7052659	6979917
Резервный капитал (82)	430	30778	30778
в том числе: резервы, образованные в соответствии с законодательством	431	30778	30778
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	470	54176354	59893346
В том числе: Нераспределенная прибыль прошлых лет	471	54849151	53749563
В том числе использовано на капитальные вложения	471а	23459902	30787889
Использовано на долгосрочные финансовые вложения	471б	-	9665229
Использовано на нематериальные активы	471в	-	2908
Нераспределенная прибыль отчетного года	473	-	11479384
Начисленные в течении года промежуточные дивиденды	474	-	(5283645)
ИТОГО по разделу III	490	61464583	67108833
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Займы и кредиты (67)	510	11475	68732
Отложенные налоговые обязательства	515	4222	731
Прочие долгосрочные обязательства	520	3083012	230
ИТОГО по разделу IV	590	3098719	69693
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Займы и кредиты (66)	610	704294	27804
Кредиторская задолженность	620	5731259	4880714
в том числе: поставщики и подрядчики (60,76)	621	2395283	1398421
задолженность перед персоналом организации (70)	62 2	110718	172859
задолженность по налогам и сборам (68)	62 3	2706402	2923542
задолженность перед дочерними и зависимыми обществами	624	-	-
авансы полученные	625	32419	86046
прочие кредиторы	626	486437	299846
задолженность участникам (учредителям)по выплате доходов	630	-	5283645
Доходы будущих периодов	640	365388	346602
Резервы предстоящих расходов	650	-	-
Прочие краткосрочные обязательства	660	-	-
ИТОГО по разделу V	690	6800941	10538765
БАЛАНС (сумма строк 490+590+690)	700	71364243	77717291

Приложение 2

Справка о наличии ценностей, учитываемых на забалансовых счетах.

Наименование показателя	Код показателя	На нач. отчетного периода	На конец отчетного периода
1	2	3	4
Арендованные основные средства	910	33093	227070
В том числе по лизингу	911	27410	6744
Товарно-материальные ценности, принятые на ответственное хранение	920	4036	-
Товары, принятые на комиссию	930	-	-
Списанная в убыток задолженность неплатежеспособных дебиторов	940	263957	398044
Обеспечения обязательств и платежей полученные	950	114907	114907
Обеспечения обязательств и платежей выданные	960	2600000	24000
Износ жилищного фонда	970	50709	49012
Износ объектов внешнего благоустройства и других аналогичных объектов	980	107	-
Нематериальные активы, полученные в пользование	990	996	-
Стоимость прочих ценностей, учтенных на других забалансовых счетах	995	1116	-
Материалы, принятые на переработку	996	-	157

Приложение 3

Отчет о прибылях и убытках.

Организация АНК «Башнефть»

Вид деятельности СВОД

Организационно-правовая форма: ОАО

Единица измерения: тыс. руб.

Местонахождение: 450045, Уфа – 45

Наименование показателя	Код показателя	На нач. отчетного периода	На конец отчетного периода
Доходы и расходы по обычным видам деятельности Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг(за минусом налога на НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей).	010	100455585	74277386
В том числе:
-От продажи нефти	011	94807273	69608379
-от продажи нефтепродуктов	012	2858	22380
-от сдачи в аренду	013	1604181	1233881
-от продажи прочей продукции, работ, услуг	014	4041273	3412746
-Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	020	(51348903)	(43018673)
В том числе:
-Проданной нефти	021	(45652797)	(38254380)
-проданных нефтепродуктов	022	(2722)	(509)
-сдачи в аренду	023	(1351317)	(11315146)
-проданной прочей продукции, работ, услуг	024	(4342067)	(3632268)
Валовая прибыль	029	49106682	31258713
Коммерческие расходы	030	(33535229)	(19968706)
Управленческие расходы	040	-	-
Прибыль (убыток) от продаж	050	15571453	11290007
Прочие доходы и расходы Проценты к получению		184688	68309
Проценты к уплате	070	(4337)	(8261)
Доходы от участия в других организациях	080	1179553	379232
Прочие доходы	090	56684902	32564622
Прочие расходы	100	(57428915)	(34112376)
Прибыль(убыток) до налогообложения	140	16187344	10181533
Отложенные налоговые активы	141	-18544	-42406
Отложенные налоговые обязательства	142	(-3554)	(-1528)
Текущий налог на прибыль	150	(4410172)	(2589179)
Доначисление налогов, санкции и иные обязательные платежи, в соответствии с налоговым законодательством	155	(282788)	(-219789)
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода	190	11479384	7771265
Постоянные налоговые обязательства(активы)	200	(536719)	(186592)
Базовая прибыль (убыток) на акцию	201	62	46
Разводненная прибыль (убыток) на акцию	202	-	38

Список литературы.

1.Артеменко В.Г. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие для студентов – 2-е изд. – Москва: Издательство «Омега-Л», 2007. – 270с.

2.Бочаров В.В. Финансовый анализ. Краткий курс. 2-е изд. – СПб.: Питер, 2008. – 240 с.:ил.

3.Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – М.: ПБОЮЛ. 2000 – 424с.